【炒股炒的是预期,看懂什么是“背离”】炒股炒的是预期
炒股炒的是预期,但是盈利却要求交易者从自己的幻想里面跳出来,面对随机多变,混沌无序的市场,每一个交易者都处在一个弱势地位,每一个交易者都应该承认自己的局限性。
什么是背离?
按照A股市场技术理论,股价向上、成交量放大、技术指标抬高等,是正常现象,但还有一种情况,就是指标之间存在着一种不同步的状态,也即是我们所说的背离。
既然不同步,那么就存在问题,在问题中寻找机会,就是背离的使用逻辑!
传统背离之MACD
传统背离中,多把MACD当做中期判断(因为其金叉和死叉并不频繁),把KDJ当做短线。
在MACD背离中,又可以具体分为MACD金叉死叉背离、MACD红绿柱背离等2种。
图片展示之一:中期底背离。
图片展示之二:中期顶背离。
这里,提醒一点,关于MACD的背离,不管是红绿柱还是金叉死叉的背离,一般都是,操作级别越大、背离次数越多准确度越高,且背离越大、背离次数越多,后期行情越大。
传统背离之分时
具体到小级别的日内买卖点的判断上,分时背离之术的运用就不得不重视。
什么是分时背离?
按照正常情况,股票和技术指标的走势应该是一致的。
但有些时候走的不一致,这就是不同步了,说明这里面有问题。
以下图这个区域为例,分时多次冲击未果,但是看指标,持续走弱,这就是顶部背离,后期往往会打一下。
但各位切记,分时的背离技巧,只管未来的一二十分钟,它一定决定不了股票的未来走势,千万不要搞混淆了。分时技术管用的周期很短,所以,运用分时的背离做T更合适。但在现实中,总有些朋友搞反,比如背离之后的十几分钟出现了一波打压,然后十分钟之后又拉升了,其实是说不准的。能预判那一二十分钟,这就是分时技巧,不决定未来。
什么是MACD指标背离?
在上涨走势中,股价创新高,而指标线却没有创新高,称为顶背离,表明下跌动能正在积聚,是没出信号;在下跌走势中,股价创新低,而指标线却没有创新低,称为底背离,表明上涨动能正在积聚,是买入信号。
对于背离的把握需要注意以下三点:
无趋势 无背离
背离实际上是两段完整方向相同的走势的动能比较,如果没有趋势存在,就谈不上背离的存在。这一点是前提。
背离的实用性
背离本质上是描述动能的一个词,因此它特别适用一些趋势性指标,如MACD。在这些指标中,利用背离往往能够精准地把握市场的大趋势!
背离的次数
对顶背离,在顶部出现的次数越多,走势向下的概率越大;相应的,底背离在底部出现的次数越多,走势向上的概率越大。但并不绝对。
MACD指标的底背离
底背离是指股价是下跌的,低点一个比一个低,而指标曲线(在这里以MACD指标为例)却是向上的,即一波一波向上走,高点一个比一个高,股价与指标形成明显的背离现象,这种在底部形成的背离叫做底背离。
底背离一般发生在下跌末端,暗示股价有反转向上的迹象,多数是短期的买入时机。其实质是股价经过前期大幅度下跌,风险得到极大释放,开始有资金介入抄底,但是,空头仍占据优势,股价继续惯性下跌,一峰比一峰低,甚至是创出近期新低,但MACD指标曲线并未跟随下行,反而是呈震荡上升趋势,曲线一次比一次高。这暗示市场做多动能逐步高涨,股价随时有反转向上的预期,是不错的买入时机。
案例解析:亚翔集成(603929)
亚翔集成自从创出38.39新高后,走出冲高回落行情,风险得到一定释放。在下跌过程中,中间多次出现小级别的反弹行情,但是,空头力量仍占据优势,并未扭转下跌趋势,股价依旧是惯性下跌,股价一次比一次低,甚至创出18.5的新低。但是,MACD指标曲线并未跟随下行,反而呈现震荡上行趋势。于是,亚翔集成呈现明显的底背离形态。
随着股价风险不断释放,股价被严重低估,资金抄底的意愿越来越强。但是,此时还不是绝佳的买点。因为底部不是一蹴而就的,而是反复筑底夯实的。出于安全考虑,投资者还要耐心等待,等待底部出现持续堆量或者放量的时候,这个时候安全系数较高,投资者可再采取分批逐步介入的操作策略。果然,亚翔集成在创出18.5新低后,出现持续堆量的现象,股价随即反转向上,大涨近83%。
注意事项
在实际运用中,MACD指标的底背离一般出现在下跌末端,若出现多次底背离现象,则股价见底的信号就越明确。但是,空头力量可能继续打压股价下行,指标也有随其打穿之前背离的底部,股价还有二次探底的可能。然而,此时股价风险得到极大释放,安全边际系数较高,股价再出现反弹行情时,这些被压抑的量能很有可能出现报复性反弹行情。
多次底背离
案例:美亚柏科(300188)
美亚柏科在持续下跌过程中,股价重心不断下移,股价屡创新低,但是,MACD指标曲线却呈现震荡上行趋势,一次比一次高。在这过程中,股价连续三次出现底背离信号。这暗示美亚柏科股价风险释放差不多,股价越来越接近底部。随着指标和信心不断修复,市场做多动能逐步高涨,美亚柏科随后展开报复性反弹行情,股价大涨近45%。
因此,在实际过程中,股价下跌幅度越大,所产生的底背离信号越明确,股价后市反转上涨的概率也就越大。同理,底背离次数越多,股价也就越接近底部。只要股价没有形成重大利空,股价后市上涨的概率也就越大。所以,当股价出现底背离的信号时,投资者不要盲目割肉,反而要坚持持股,耐心等待后期的补涨行情。
MACD指标的顶背离
顶背离是股价走势一峰比一峰高,股价一直往上涨,而MACD指标曲线并未跟随上行,而是呈现震荡向下趋势,低点一次比一次低,这就是典型的顶背离现象。MACD顶背离其实质是量价的背离导致新高无法持续,或者是主力打压从而导致股票出现滞涨迹象。但每一次的顶背离一定会造成股价的回调,而回调幅度又往往不一样。所以投资者在观察背离形成的时候,要结合量价关系、热点行情来综合判断,若成交量严重不足,那么回调幅度会相应大些,可考虑逢高减持一部分仓位,等股价调整充分时在低吸回来,做波段操作,达到摊低成本的目的。
案例解析:惠达卫浴(603385)
惠达卫浴经过前期回调,风险得到一定释放,有资金开始介入抄底,股价呈现震荡上行的趋势,而MACD指标曲线继续向下空头发散,并未改变下跌趋势。于是,股价出现明显的顶背离形态。随着股价运行到前期高点,面临前期套牢盘压制,市场追高做多意愿并不是很强。资金出现分歧,图中的大绿柱逐渐增多,暗示抛压盘增多。股价也走出“双阴出货形态”。此时,投资者要格外提高警惕心理。当前的股价已经是外强中干,若没有重大利好刺激,惠达卫浴大概率会反转下跌。果然,惠达卫浴在之后的53个交易日里,暴跌33.18%。
在实际运用中,若股价在高位形成顶背离,特别是出现多次的顶背离时,意味着风险就越大,上涨趋势随时有反转向下的可能,是比较强烈的卖出信号。上图中的中持股份连续在高位出现两次顶背离,暗示上涨动能不足,股价有反转向下的预期。果然,中持股份一路震荡向下,暴跌39.8%。
MACD指标的顶背离一般出现在强势行情、多次顶背离的信号比较可靠。但对停牌、涨停的个股容易失真。另外,MACD指标的顶背离,多数是股价在高位即将反转转势的信号,表明股价短期即将下跌,是卖出股票的信号。然而,对于顶背离启动的判断,要注意顶背离结构的启动,在强势过程中或者牛市行情里,很有可能是股价出现快速上涨而破坏顶背离结构。当然,单一指标背离的意义并不是很可靠,投资者可以结合KDJ、RSI、多周期共振等来综合判断,这样能极大地提高准确率。
柱线与股价底背离
MACD柱线与股价的底背离是指当股价一波一波创出新低的时候,MACD柱线却没有随同创出新低。它表示市场向上的动能正在积聚,之后市场随时可能转为上涨走势。
当底背离出现时,投资者可以通过两种方式来把握具体买点。
第一、柱线本身的伸缩变化
MACD柱线本身具有较高的灵敏性,当底背离形态形成后,一旦某根柱线突然大幅缩短,就表明市场动能开始发生重大变化,投资者可以及时买入。
但该买点较为模糊,什么是“大度缩短”?难有固定的标准,只能是投资者个人的一种交易直觉,所以经验不足者难利用该买点。
第二、柱线由绿变红
柱线由绿变红,表明市场上涨动能已经开始占据优势。它一般继“柱线缩短”之后出现,虽然会晚一段时间但却更加可靠。当底背离出现后,柱线顺利由绿变红,投资者就可以买入。
第三、其他技术分析买入信号
为了提高买点的精准性,投资者可以结合其他技术分析工具来寻找具体买点。常用的买点有“MACD柱线底背离+K线反转”、“MACD柱线底背离+股价超越30日均线”等。
柱线与股价顶背离
MACD柱线与股价的顶背离是指在上涨过程中,股价创出新高时,MACD柱线却没有创出新高。它表示市场向下的动能正在积聚,股价随时可能下跌。
与底背离类似,在实战中,根据多指标配合的原则,投资者可以结合以下几种方法使得卖出信号更为具体。
第一、柱线的大幅缩短
MACD柱线与股价的顶背离形成之后,一旦柱线突破大幅缩短,则表明市场下跌动能开始释放,投资者要注意及时卖出。当然该信号出现的较早,对市场敏感度较高,但不太精准,难以把握。
第二、柱线由红变绿
MACD柱线有红变绿表明市场下跌动能已经占据优势,它一般出现在柱线不断缩减之后。如果柱线与股价顶背离之后出现柱线由红变绿的态势,投资者要注意及时出场。
该信号虽然可靠性较强,但出现的较晚,适合稳健性投资者使用
第三、其他技术分析工具的配合
MACD柱线与股价顶背离出现之后,如果其他技术分析也同时出现卖出信号,那么市场卖出意义的可靠性将大大增加,此时投资者要注意果断出场。该类卖出信号中常见的有“柱线与股价顶背离+K线反转形态”等。
https://t.cn/A6fGkXcd
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什么是背离?
按照A股市场技术理论,股价向上、成交量放大、技术指标抬高等,是正常现象,但还有一种情况,就是指标之间存在着一种不同步的状态,也即是我们所说的背离。
既然不同步,那么就存在问题,在问题中寻找机会,就是背离的使用逻辑!
传统背离之MACD
传统背离中,多把MACD当做中期判断(因为其金叉和死叉并不频繁),把KDJ当做短线。
在MACD背离中,又可以具体分为MACD金叉死叉背离、MACD红绿柱背离等2种。
图片展示之一:中期底背离。
图片展示之二:中期顶背离。
这里,提醒一点,关于MACD的背离,不管是红绿柱还是金叉死叉的背离,一般都是,操作级别越大、背离次数越多准确度越高,且背离越大、背离次数越多,后期行情越大。
传统背离之分时
具体到小级别的日内买卖点的判断上,分时背离之术的运用就不得不重视。
什么是分时背离?
按照正常情况,股票和技术指标的走势应该是一致的。
但有些时候走的不一致,这就是不同步了,说明这里面有问题。
以下图这个区域为例,分时多次冲击未果,但是看指标,持续走弱,这就是顶部背离,后期往往会打一下。
但各位切记,分时的背离技巧,只管未来的一二十分钟,它一定决定不了股票的未来走势,千万不要搞混淆了。分时技术管用的周期很短,所以,运用分时的背离做T更合适。但在现实中,总有些朋友搞反,比如背离之后的十几分钟出现了一波打压,然后十分钟之后又拉升了,其实是说不准的。能预判那一二十分钟,这就是分时技巧,不决定未来。
什么是MACD指标背离?
在上涨走势中,股价创新高,而指标线却没有创新高,称为顶背离,表明下跌动能正在积聚,是没出信号;在下跌走势中,股价创新低,而指标线却没有创新低,称为底背离,表明上涨动能正在积聚,是买入信号。
对于背离的把握需要注意以下三点:
无趋势 无背离
背离实际上是两段完整方向相同的走势的动能比较,如果没有趋势存在,就谈不上背离的存在。这一点是前提。
背离的实用性
背离本质上是描述动能的一个词,因此它特别适用一些趋势性指标,如MACD。在这些指标中,利用背离往往能够精准地把握市场的大趋势!
背离的次数
对顶背离,在顶部出现的次数越多,走势向下的概率越大;相应的,底背离在底部出现的次数越多,走势向上的概率越大。但并不绝对。
MACD指标的底背离
底背离是指股价是下跌的,低点一个比一个低,而指标曲线(在这里以MACD指标为例)却是向上的,即一波一波向上走,高点一个比一个高,股价与指标形成明显的背离现象,这种在底部形成的背离叫做底背离。
底背离一般发生在下跌末端,暗示股价有反转向上的迹象,多数是短期的买入时机。其实质是股价经过前期大幅度下跌,风险得到极大释放,开始有资金介入抄底,但是,空头仍占据优势,股价继续惯性下跌,一峰比一峰低,甚至是创出近期新低,但MACD指标曲线并未跟随下行,反而是呈震荡上升趋势,曲线一次比一次高。这暗示市场做多动能逐步高涨,股价随时有反转向上的预期,是不错的买入时机。
案例解析:亚翔集成(603929)
亚翔集成自从创出38.39新高后,走出冲高回落行情,风险得到一定释放。在下跌过程中,中间多次出现小级别的反弹行情,但是,空头力量仍占据优势,并未扭转下跌趋势,股价依旧是惯性下跌,股价一次比一次低,甚至创出18.5的新低。但是,MACD指标曲线并未跟随下行,反而呈现震荡上行趋势。于是,亚翔集成呈现明显的底背离形态。
随着股价风险不断释放,股价被严重低估,资金抄底的意愿越来越强。但是,此时还不是绝佳的买点。因为底部不是一蹴而就的,而是反复筑底夯实的。出于安全考虑,投资者还要耐心等待,等待底部出现持续堆量或者放量的时候,这个时候安全系数较高,投资者可再采取分批逐步介入的操作策略。果然,亚翔集成在创出18.5新低后,出现持续堆量的现象,股价随即反转向上,大涨近83%。
注意事项
在实际运用中,MACD指标的底背离一般出现在下跌末端,若出现多次底背离现象,则股价见底的信号就越明确。但是,空头力量可能继续打压股价下行,指标也有随其打穿之前背离的底部,股价还有二次探底的可能。然而,此时股价风险得到极大释放,安全边际系数较高,股价再出现反弹行情时,这些被压抑的量能很有可能出现报复性反弹行情。
多次底背离
案例:美亚柏科(300188)
美亚柏科在持续下跌过程中,股价重心不断下移,股价屡创新低,但是,MACD指标曲线却呈现震荡上行趋势,一次比一次高。在这过程中,股价连续三次出现底背离信号。这暗示美亚柏科股价风险释放差不多,股价越来越接近底部。随着指标和信心不断修复,市场做多动能逐步高涨,美亚柏科随后展开报复性反弹行情,股价大涨近45%。
因此,在实际过程中,股价下跌幅度越大,所产生的底背离信号越明确,股价后市反转上涨的概率也就越大。同理,底背离次数越多,股价也就越接近底部。只要股价没有形成重大利空,股价后市上涨的概率也就越大。所以,当股价出现底背离的信号时,投资者不要盲目割肉,反而要坚持持股,耐心等待后期的补涨行情。
MACD指标的顶背离
顶背离是股价走势一峰比一峰高,股价一直往上涨,而MACD指标曲线并未跟随上行,而是呈现震荡向下趋势,低点一次比一次低,这就是典型的顶背离现象。MACD顶背离其实质是量价的背离导致新高无法持续,或者是主力打压从而导致股票出现滞涨迹象。但每一次的顶背离一定会造成股价的回调,而回调幅度又往往不一样。所以投资者在观察背离形成的时候,要结合量价关系、热点行情来综合判断,若成交量严重不足,那么回调幅度会相应大些,可考虑逢高减持一部分仓位,等股价调整充分时在低吸回来,做波段操作,达到摊低成本的目的。
案例解析:惠达卫浴(603385)
惠达卫浴经过前期回调,风险得到一定释放,有资金开始介入抄底,股价呈现震荡上行的趋势,而MACD指标曲线继续向下空头发散,并未改变下跌趋势。于是,股价出现明显的顶背离形态。随着股价运行到前期高点,面临前期套牢盘压制,市场追高做多意愿并不是很强。资金出现分歧,图中的大绿柱逐渐增多,暗示抛压盘增多。股价也走出“双阴出货形态”。此时,投资者要格外提高警惕心理。当前的股价已经是外强中干,若没有重大利好刺激,惠达卫浴大概率会反转下跌。果然,惠达卫浴在之后的53个交易日里,暴跌33.18%。
在实际运用中,若股价在高位形成顶背离,特别是出现多次的顶背离时,意味着风险就越大,上涨趋势随时有反转向下的可能,是比较强烈的卖出信号。上图中的中持股份连续在高位出现两次顶背离,暗示上涨动能不足,股价有反转向下的预期。果然,中持股份一路震荡向下,暴跌39.8%。
MACD指标的顶背离一般出现在强势行情、多次顶背离的信号比较可靠。但对停牌、涨停的个股容易失真。另外,MACD指标的顶背离,多数是股价在高位即将反转转势的信号,表明股价短期即将下跌,是卖出股票的信号。然而,对于顶背离启动的判断,要注意顶背离结构的启动,在强势过程中或者牛市行情里,很有可能是股价出现快速上涨而破坏顶背离结构。当然,单一指标背离的意义并不是很可靠,投资者可以结合KDJ、RSI、多周期共振等来综合判断,这样能极大地提高准确率。
柱线与股价底背离
MACD柱线与股价的底背离是指当股价一波一波创出新低的时候,MACD柱线却没有随同创出新低。它表示市场向上的动能正在积聚,之后市场随时可能转为上涨走势。
当底背离出现时,投资者可以通过两种方式来把握具体买点。
第一、柱线本身的伸缩变化
MACD柱线本身具有较高的灵敏性,当底背离形态形成后,一旦某根柱线突然大幅缩短,就表明市场动能开始发生重大变化,投资者可以及时买入。
但该买点较为模糊,什么是“大度缩短”?难有固定的标准,只能是投资者个人的一种交易直觉,所以经验不足者难利用该买点。
第二、柱线由绿变红
柱线由绿变红,表明市场上涨动能已经开始占据优势。它一般继“柱线缩短”之后出现,虽然会晚一段时间但却更加可靠。当底背离出现后,柱线顺利由绿变红,投资者就可以买入。
第三、其他技术分析买入信号
为了提高买点的精准性,投资者可以结合其他技术分析工具来寻找具体买点。常用的买点有“MACD柱线底背离+K线反转”、“MACD柱线底背离+股价超越30日均线”等。
柱线与股价顶背离
MACD柱线与股价的顶背离是指在上涨过程中,股价创出新高时,MACD柱线却没有创出新高。它表示市场向下的动能正在积聚,股价随时可能下跌。
与底背离类似,在实战中,根据多指标配合的原则,投资者可以结合以下几种方法使得卖出信号更为具体。
第一、柱线的大幅缩短
MACD柱线与股价的顶背离形成之后,一旦柱线突破大幅缩短,则表明市场下跌动能开始释放,投资者要注意及时卖出。当然该信号出现的较早,对市场敏感度较高,但不太精准,难以把握。
第二、柱线由红变绿
MACD柱线有红变绿表明市场下跌动能已经占据优势,它一般出现在柱线不断缩减之后。如果柱线与股价顶背离之后出现柱线由红变绿的态势,投资者要注意及时出场。
该信号虽然可靠性较强,但出现的较晚,适合稳健性投资者使用
第三、其他技术分析工具的配合
MACD柱线与股价顶背离出现之后,如果其他技术分析也同时出现卖出信号,那么市场卖出意义的可靠性将大大增加,此时投资者要注意果断出场。该类卖出信号中常见的有“柱线与股价顶背离+K线反转形态”等。
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一分钟读懂画(二十八)
作品笔墨语言丰富及娴熟,房屋细节描绘到位,层次感、阴阳面清晰,特别是对木质质感的描绘,真切犹如油画细致。运笔的节凑、转换、轻重、浓淡。从而也给读者提供了一个想象的余地,让读者从密集的古老架子房中去寻找更加丰富的内容与精神支柱。
在这里,这些房子可能在画家的立意上,就不单单是山里人居住的木架房了,它可能是一种传统美德的守望,一种精神享受的伸展,一种理想向往的追求......◼️
作品笔墨语言丰富及娴熟,房屋细节描绘到位,层次感、阴阳面清晰,特别是对木质质感的描绘,真切犹如油画细致。运笔的节凑、转换、轻重、浓淡。从而也给读者提供了一个想象的余地,让读者从密集的古老架子房中去寻找更加丰富的内容与精神支柱。
在这里,这些房子可能在画家的立意上,就不单单是山里人居住的木架房了,它可能是一种传统美德的守望,一种精神享受的伸展,一种理想向往的追求......◼️
猛龙有夺冠基础,为啥当初小卡不愿留队?
当得知伦纳德带领猛龙击败勇士的时候,联盟一片哗然。所有人都不相信,一支临时组建的球队,一个空降的领袖居然可以带着一群最多只能走到分区决赛的队友,击败了可能是有史以来最强的宇宙战舰,即使当时的勇士伤兵满营。而就在所有猛龙球迷都沉浸在夺冠的喜悦之中,当所有人都幻想着球队未来的美好生活的时候,小卡又给了大家当头棒喝。
他宣布不再与猛龙续约,想要跳出合同。这个决定无疑是把伦纳德推到了风口浪尖。要知道,猛龙可以为伦纳德提供薪资最为丰厚的合同,而且经历过一个赛季的磨合,猛龙已经可以完美适配伦纳德,为啥他不愿意继续留队呢?
这里面主要涉及了两个因素。首先伦纳德自己很清楚,夺冠更多的是运气。没有杜兰特的受伤,就不可能有猛龙的总冠军。球队如果只想着以自己为核心,不继续补强,那猛龙就没有夺冠的希望。与其留在这里,倒不如去其他球队寻找机会。
另外,猛龙位于寒冷的多伦多,这里的商业机会并不多。而有意招兵的快船,本身就背靠洛杉矶。加盟快船,虽然可能薪水不会很多,但是可以拿到更加可观的场外收入。万一挖掘出更多的商业价值,说不定能比在猛龙还要赚的更多。正是基于这两点的考虑,伦纳德才下定决心离开猛龙,去快船寻找新的机会。但从这两个赛季的比赛来看,小卡的出走好像并不是一个十分明智的选择。
当得知伦纳德带领猛龙击败勇士的时候,联盟一片哗然。所有人都不相信,一支临时组建的球队,一个空降的领袖居然可以带着一群最多只能走到分区决赛的队友,击败了可能是有史以来最强的宇宙战舰,即使当时的勇士伤兵满营。而就在所有猛龙球迷都沉浸在夺冠的喜悦之中,当所有人都幻想着球队未来的美好生活的时候,小卡又给了大家当头棒喝。
他宣布不再与猛龙续约,想要跳出合同。这个决定无疑是把伦纳德推到了风口浪尖。要知道,猛龙可以为伦纳德提供薪资最为丰厚的合同,而且经历过一个赛季的磨合,猛龙已经可以完美适配伦纳德,为啥他不愿意继续留队呢?
这里面主要涉及了两个因素。首先伦纳德自己很清楚,夺冠更多的是运气。没有杜兰特的受伤,就不可能有猛龙的总冠军。球队如果只想着以自己为核心,不继续补强,那猛龙就没有夺冠的希望。与其留在这里,倒不如去其他球队寻找机会。
另外,猛龙位于寒冷的多伦多,这里的商业机会并不多。而有意招兵的快船,本身就背靠洛杉矶。加盟快船,虽然可能薪水不会很多,但是可以拿到更加可观的场外收入。万一挖掘出更多的商业价值,说不定能比在猛龙还要赚的更多。正是基于这两点的考虑,伦纳德才下定决心离开猛龙,去快船寻找新的机会。但从这两个赛季的比赛来看,小卡的出走好像并不是一个十分明智的选择。
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