职场随笔

老话说“三分努力，六分运气，一分贵人扶持才能成功”，工作十余年，在职场上看到很多人专业能力虽然很强，但是说话，为人处世方面差很多，很容易得罪其他人，被其他同事挤兑走，职场会受到很大阻力，升职加薪就会与之失之交臂，也有一类人脑子也聪明，情商也高，但是缺少见识和阅历，成长空间有限，之前在金旋风工作的赵冲，方振，属于这类，能力强，但缺少运气和贵人。

（和投资小伙伴）交流 随笔记录 2021年5月30日
现在一些好的公司，除非研究很深，或者是有很深的认知，觉得中长期收益率特别好的话，不敢随便上仓位(因为现在市场总体的流动性。不像去年那么好，容错空间会比较小一点，而且之前的体系里面有一些不足，也在不断调整修正中，对于重仓的公司至少研究至少大几十个小时，或者是更多的深刻认识，才开始上多一些的仓位，或是有深度的，有别于市场的价值挖掘)

即便是好公司的话，觉得百分之七十八十甚至九十的时间也不是很好的击球区，最好是长期研究，重点关注，然后等市场有严重分歧，或是悲观的时候再开始逐步介入，或是等估值拐点已经开始一致性比较明显的时候再介入。

（今明两年的研究分析工作重点）还是想重新更多地把投资的原点，回到韩总他们说的投资研究和（少数优秀好公司）长期跟踪分析上哈，还是基本功的部分，更多偏性企业未来的业绩确定性增长和估值抬升上。

因为一些好公司的景气度会以年为单位，一直持续超乎预期 ，并走势不断新高 (比如新能源 产业链的一些龙头公司，和消费升级的行业) 而一些有市场分歧的公司，市场的调整和估值重构也会很时间很长，所以还是得均衡组合配置，要不心态很难保持长期淡定从容哈。

（对于今年做的不好的部分）比如几家公司阶段性或是中期的浮亏，肯定是自己之前的研究或是对市场的分歧，没有做深做透(所以自己也在不断反思和修正当中哈 )
以风华高科为例 时间会拉长，之前短期买入时逐步发现市场的分歧在撕裂估值（因为业绩和产能需要在第三四季度才会开始加速，且一些短期因素的叠加，导致机构和市场间有一定的预期差）而且目前暂时赔率（第一档也）只是先看到80-100%，后面暂时不好估算。（需要动态评估）而原来体系里的一些公司 分数可能不够优秀，希望可以找一些每年都持续有超出 同行业和机构预期很多的公司。（在一些二三十分 或是四十分的机会上浪费太多哈）

也在逐步反思，和慢慢通过其他更高水平的投资者交流来提升认知，毕竟他们确实对一些高景气度，龙头好公司的跟踪（业绩加速），调研会更深刻些。还是想多跳出原来研究范围和关注点，找寻真正市场上 业绩持续高增长的少数好公司，因为业绩和股价的持续性才会有 一直不断的推动和叠加，只是找低估或是左侧的风格 也可以，但赔率，弹性空间最好需要足够大哈100-200%甚至三四倍以上。

而关于好公司和好价格，无论是研究或是逐步加仓，后期的持有等待都需要季度的耐心。算得清，看得远，才能拿得住。即便是好公司，大部分时间的定价都是合理的（80-90%），没有超额收益的空间。需要寻找或是等待 进入 击球区的 市场分歧区间（10%）看好的公司需要深度研究，跟踪很久，最好是等市场早期机构间，或大部分投资者都没有意识到时，或是市场有严重分歧，悲观时去逐步介入，只有严重偏见或是分歧的地方才有超额收益哈。

学无止境，不断总结，不断修正前行哈 https://t.cn/R2Wxlyw

#20中德写作# 应用文写作第十三次随笔李含月
每- -次见到您，你好像每次都能给到我惊喜。昨天你的发型实在是太帅了，我非常喜欢。给人一种干净利落的感觉。那昨天讲的起诉书，申诉书也给到我很大的启发。如果之前的人都能学到这样的知识,那他们是不是就可以自己起诉所想要起诉的人或公司，只需要援助律师就可以了,并不需要自己单独请律师。那这样对那些本身家庭比较贫困的是不是就有所帮助最近也是有思考这些问题，是不是之前的人接受了-些知识，就不会变得那么愚.钝，对于一些无可争的东西，非要争个你死我活。但到现在也不理解也不懂他们为什么要这样做。 https://t.cn/AigLdGpV