马自达吹时间到！！
上一次说到马自达SKYACTIV发动机的气缸盖由APMC制造，马自达是世界上唯一一家通过全砂型铸造制造的公司！！接下来继续探讨马自达的低压砂型铸造生产技术和过程。
马自达Sky Active发动机精密砂型铸造：仅需1分钟即可制造出缸盖！
图1：随着SKYACTIV发动机的推出，马自达在汽缸盖的制造中引入了砂型铸造。主要目的是按设计精确量产燃烧室和冷却通道。与模具不同的是，砂模具有保温作用，并且具有熔融铝扩散到每个角落的优点。
模具铸造（压铸）是制造汽缸体和汽缸盖的主流。高压铸造（高压压铸= HPD）技术已将复杂形状的型芯整合到模具中，并将高压熔化的铝泵入模具中，从而可以进行精确的铸造。另外，根据成型对象，还有通常被称为低压铸造（低压压铸= LPD）的方法。
当时，马自达选择砂铸来制造SkyActive发动机组，该发动机组采用了最新技术。使用混合了两种成分的固化树脂的特殊砂子，制成具有气缸盖外观的砂箱，用于柴油发动机的13个芯子和用于汽油发动机的12个芯子，然后组装模具。金属模具用于燃烧室的顶表面和用于堆叠砂模的基板，以制造高度精确的砂包。手动组装了精密的型芯，以准确地模制设计的进气/排气口和冷却通道。将熔融的铝合金倒入沙包中。
它不是把熔融金属通过自由落体从砂包的上表面倒入重力铸造，而是把熔融金属通过从侧面施加较小的压力而倒入超低压铸造。从制造现场看，推动熔融铝的行程只有大约50毫米，几乎是重力铸造。倒入熔融金属时，仅将整个砂包倒置旋转一次，以将熔融金属散布到砂模内部的每个角落。
图2：将完成的砂模依次堆叠在基板上的工作是手动完成的。在目视检查每个包装时，迅速将它们堆叠起来制成三明治包装。最后，插入内窥镜以检查内部状况。
图3：金属底板是一台4缸发动机。圆形部分是进气/排气门的孔。因为是超高压缩比的发动机，燃烧室容积必须准确地符合设计值，并且只有此处是沙子和金属的混合模具。
为什么是砂模？主要有三个原因。首先是忠实地创建所需的机械性能。成为燃烧室表面的部分用作具有优异冷却性能的模具基板，该部分利用金属的表面淬火作用使铝结构致密。其他零件的目标是使砂模具有独特的表面光洁度。冷却水通道和端口部件变薄到仅通过压铸无法达到的水平，并且变薄到只能通过机械加工实现的水平。
第二是通常在相同条件下进行制造。由于砂模和金属模底板都在受控的室温下使用，因此铝结构中的收缩腔和泄漏缺陷的风险极小。很难想象，但是如果将熔融金属倒入具有保温作用的砂型中，熔融金属将在凝固之前旋转到每个角落。如果是模具，则熔融金属的热量会迅速带走，因此很容易形成缩孔。尽管日本制造技术已经克服了这一问题，但使用砂模仍具有优势。
第三是在达到以上两点后缩短成型周期。对于LPD，成型气缸盖大约需要7分钟，但是马自达（Mazda）是一种Cosworth铸造方法，将熔融金属填充和凝固冷却过程分开，如果仅将熔融金属填充到汽缸中，则需要大约1分钟。看到沙子模子了..
由于马自达与福特资本合作，Cosworth缸体的成型方面拥有丰富经验。大约15年前获得了使用室温砂模的经验。在砂型铸造中，据说“如果能很好地制造气缸盖就可以独当一面”，马自达在制造Cosworth发动机时学到了这一点。这种经验有助于制造SkyActive发动机。
图4：淋浴室排成一排。在装有水和空气的淋浴器中逐渐冷却装有熔融金属的三明治包装。水的量和喷淋时间都控制着模具的冷却方式。使用特殊的淋浴喷头。
最困难的事情是将熔融金属倒入砂模后进行冷却。浸入冷水池中时，砂型内部的温度不会均匀下降。在马自达工厂的生产车间工程师表示：“当我们实际测量时，热量仅散发在一部分表面，温度变化的时间在快速冷却的部分和缓慢冷却的部分之间是完全不同的。” 因此，马自达采用了一种将沙包放入冷却室，用水淋洗，冷却的方法，同时严格控制温度变化。
首先，从沙包的顶部开始淋浴，然后（约2分钟）从底部的底部金属底部开始淋浴。这个时间差真令人吃惊。然后按照控制好的顺序一个接一个地淋浴，然后强制冷却5至6分钟。之后，从冷却室中取出沙包，让其自然散热。据说放置约2小时后，温度会下降20至30°C。你可以认为即使成型时间很短，但对于后处理来说可能太长了，但是LPD也需要凝固和冷却时间，并且总时间缩短了。
图5：从砂模中取出的铸件被加工完成。它的大部分是近净形状，很难想象模具是由沙子制成的。正是“精密铸造”。
图6：从砂模中取出的气缸盖的切割模型。圆圈部分的壁厚是2.5mm，因为能攻到这里，因此可以设计成结合有排气歧管。
冷却后，打碎砂模并取出铸件。当沙包以约14G的速度摇动时，沙和沙，沙和铝会发生碰撞，并且沙会越来越多地掉下来。附着在表面的沙子通过超声波去除。铸砂经过焙烧和再利用，一次铸模中损失了总量的约2％。砂是两种成分的固化树脂的混合物，但是当倒入熔融金属时，砂会吸收热量并变硬，因此据说砂模的强度在较短的成型时间内会稳定增加。完成的气缸盖经过必要的加工，然后运输到发动机装配线。
以前制造Cosworth发动机时，使用壳模来烤制砂模。可以制造出坚固的砂模，但是必须考虑到热收缩而制作砂模。Skyactive发动机的砂模比外壳成型更脆，因为它不加热，但具有较高的尺寸精度，并且可以按设计值一对一地制造。
然后，通过在浇注熔融金属时增加使整个砂包倒置的“旋转”，铝结构的细度为20μ，缺陷率为0.5％以下。即使具有出色的LPD，据称其显微组织密度约为50μ，缺陷率为2％，这表明马自达砂铸件的卓越表现。然而，这种制造过程的设计不能仅通过仿真来完成，而是通过各种试错来实现的。
用一个砂模只制造一台发动机。尺寸精度或铝结构几乎没有个体差异。
上一次说到马自达SKYACTIV发动机的气缸盖由APMC制造，马自达是世界上唯一一家通过全砂型铸造制造的公司！！接下来继续探讨马自达的低压砂型铸造生产技术和过程。
马自达Sky Active发动机精密砂型铸造：仅需1分钟即可制造出缸盖！
图1：随着SKYACTIV发动机的推出，马自达在汽缸盖的制造中引入了砂型铸造。主要目的是按设计精确量产燃烧室和冷却通道。与模具不同的是，砂模具有保温作用，并且具有熔融铝扩散到每个角落的优点。
模具铸造（压铸）是制造汽缸体和汽缸盖的主流。高压铸造（高压压铸= HPD）技术已将复杂形状的型芯整合到模具中，并将高压熔化的铝泵入模具中，从而可以进行精确的铸造。另外，根据成型对象，还有通常被称为低压铸造（低压压铸= LPD）的方法。
当时，马自达选择砂铸来制造SkyActive发动机组，该发动机组采用了最新技术。使用混合了两种成分的固化树脂的特殊砂子，制成具有气缸盖外观的砂箱，用于柴油发动机的13个芯子和用于汽油发动机的12个芯子，然后组装模具。金属模具用于燃烧室的顶表面和用于堆叠砂模的基板，以制造高度精确的砂包。手动组装了精密的型芯，以准确地模制设计的进气/排气口和冷却通道。将熔融的铝合金倒入沙包中。
它不是把熔融金属通过自由落体从砂包的上表面倒入重力铸造，而是把熔融金属通过从侧面施加较小的压力而倒入超低压铸造。从制造现场看，推动熔融铝的行程只有大约50毫米，几乎是重力铸造。倒入熔融金属时，仅将整个砂包倒置旋转一次，以将熔融金属散布到砂模内部的每个角落。
图2：将完成的砂模依次堆叠在基板上的工作是手动完成的。在目视检查每个包装时，迅速将它们堆叠起来制成三明治包装。最后，插入内窥镜以检查内部状况。
图3：金属底板是一台4缸发动机。圆形部分是进气/排气门的孔。因为是超高压缩比的发动机，燃烧室容积必须准确地符合设计值，并且只有此处是沙子和金属的混合模具。
为什么是砂模？主要有三个原因。首先是忠实地创建所需的机械性能。成为燃烧室表面的部分用作具有优异冷却性能的模具基板，该部分利用金属的表面淬火作用使铝结构致密。其他零件的目标是使砂模具有独特的表面光洁度。冷却水通道和端口部件变薄到仅通过压铸无法达到的水平，并且变薄到只能通过机械加工实现的水平。
第二是通常在相同条件下进行制造。由于砂模和金属模底板都在受控的室温下使用，因此铝结构中的收缩腔和泄漏缺陷的风险极小。很难想象，但是如果将熔融金属倒入具有保温作用的砂型中，熔融金属将在凝固之前旋转到每个角落。如果是模具，则熔融金属的热量会迅速带走，因此很容易形成缩孔。尽管日本制造技术已经克服了这一问题，但使用砂模仍具有优势。
第三是在达到以上两点后缩短成型周期。对于LPD，成型气缸盖大约需要7分钟，但是马自达（Mazda）是一种Cosworth铸造方法，将熔融金属填充和凝固冷却过程分开，如果仅将熔融金属填充到汽缸中，则需要大约1分钟。看到沙子模子了..
由于马自达与福特资本合作，Cosworth缸体的成型方面拥有丰富经验。大约15年前获得了使用室温砂模的经验。在砂型铸造中，据说“如果能很好地制造气缸盖就可以独当一面”，马自达在制造Cosworth发动机时学到了这一点。这种经验有助于制造SkyActive发动机。
图4：淋浴室排成一排。在装有水和空气的淋浴器中逐渐冷却装有熔融金属的三明治包装。水的量和喷淋时间都控制着模具的冷却方式。使用特殊的淋浴喷头。
最困难的事情是将熔融金属倒入砂模后进行冷却。浸入冷水池中时，砂型内部的温度不会均匀下降。在马自达工厂的生产车间工程师表示：“当我们实际测量时，热量仅散发在一部分表面，温度变化的时间在快速冷却的部分和缓慢冷却的部分之间是完全不同的。” 因此，马自达采用了一种将沙包放入冷却室，用水淋洗，冷却的方法，同时严格控制温度变化。
首先，从沙包的顶部开始淋浴，然后（约2分钟）从底部的底部金属底部开始淋浴。这个时间差真令人吃惊。然后按照控制好的顺序一个接一个地淋浴，然后强制冷却5至6分钟。之后，从冷却室中取出沙包，让其自然散热。据说放置约2小时后，温度会下降20至30°C。你可以认为即使成型时间很短，但对于后处理来说可能太长了，但是LPD也需要凝固和冷却时间，并且总时间缩短了。
图5：从砂模中取出的铸件被加工完成。它的大部分是近净形状，很难想象模具是由沙子制成的。正是“精密铸造”。
图6：从砂模中取出的气缸盖的切割模型。圆圈部分的壁厚是2.5mm，因为能攻到这里，因此可以设计成结合有排气歧管。
冷却后，打碎砂模并取出铸件。当沙包以约14G的速度摇动时，沙和沙，沙和铝会发生碰撞，并且沙会越来越多地掉下来。附着在表面的沙子通过超声波去除。铸砂经过焙烧和再利用，一次铸模中损失了总量的约2％。砂是两种成分的固化树脂的混合物，但是当倒入熔融金属时，砂会吸收热量并变硬，因此据说砂模的强度在较短的成型时间内会稳定增加。完成的气缸盖经过必要的加工，然后运输到发动机装配线。
以前制造Cosworth发动机时，使用壳模来烤制砂模。可以制造出坚固的砂模，但是必须考虑到热收缩而制作砂模。Skyactive发动机的砂模比外壳成型更脆，因为它不加热，但具有较高的尺寸精度，并且可以按设计值一对一地制造。
然后，通过在浇注熔融金属时增加使整个砂包倒置的“旋转”，铝结构的细度为20μ，缺陷率为0.5％以下。即使具有出色的LPD，据称其显微组织密度约为50μ，缺陷率为2％，这表明马自达砂铸件的卓越表现。然而，这种制造过程的设计不能仅通过仿真来完成，而是通过各种试错来实现的。
用一个砂模只制造一台发动机。尺寸精度或铝结构几乎没有个体差异。
移远通信调研0502
出席：董秘郑总 首席运营官张总
会场出席60余人
郑总：合肥400多人 一年4500万片达产，常州工厂600多人，其他200多人。 但净利率润有所下滑 2018-2020年出货从4700万 7600万 1.1亿片的出货。毛利率2021年Q1略有下滑：运费以前是费用，现在算成成本；第二是原材料上涨造成的；目前的存货很多。Q1出货量过去三年1400万 1800 3000万片，翻了一倍。
张总：公司不在意短期的利润，5G从2018年开始投入，先发优势明显。区域布局：所有模组厂商里面布局最广，每个地方都有本地销售和技术支持团队，各个行业爆发都会迎来机会。供应的问题：我们是全行业布局，所以是供应商很好的客户，特别是5G这块是其他公司产品的壁垒。
Q：车载的布局情况？
A：大部分的国内的车厂都和公司在4G实现在供应 过去一年5G在测试方案，现在只是小批量。
CV2X领域公司投入巨大做了模组，虽然营业额不大，但是把各个tier1的公司
海外的车厂进展要慢一些，每个型号都要测试，没有国内的网联速度快，一般测试需要3-5年。
PSA 克莱斯勒 特斯拉有非常深入的合作
Q：芯片采购的比例？
A：国内芯片在各个基带和记忆芯片技术能力都有提升。
Q:国内的展锐 ASR芯片都供应不上，未来高通会不会采购比例很大？
A：国内cat1需求太大了，这个产品是物联网模组里面进展最快的。当年NB发展用了很长时间，cat1一年的发展就非常的快。以前移远cat1最大供应商是海思，但是已经换了做好了准备，以前的2G就是未来的cat1和5G的产品的客户。主要是高通很多都是多模的产品，但是不会特别高端的cat1，甚至有一些客户用2G或者NB的方案来替代。
Q毛利率下降为什么？
A：不是单一的器件造成的，是每个都涨了一点点。
Q:跨期利润调整带来的变化？
A;Q1都已经调整完了，通过毛利率去匡算，具体不方便。Q2也会存在延期确认
Q：高通版权费是多少量级？
A：记到成本，根据我们销售产品使用芯片的比例收取版权费。不同类型，不同行业比例不同。每两年重新审计一次。 版权费集体比例是增加了，专利费计算在成本里面。
Q：每块业务的比例？和模式
A:张总：回答模式，不回答比例。围绕蜂窝通信模组外延的业务，建立和客户的粘性，包括天线，ODM等各种业务来做，但是不是为了卖产品，是因为5G天线测试环境，产品都不够成熟，为了更好的服务客户，所以提供total 解决方案。ODM目的是为了向更多的客户去拓展，类似滴滴想做一条龙的服务。为了更好的做连接，把产品推送到各个行业。只提供天线的需要重新建立营销网络，而公司可以很方便的调试。
郑总：去年Q12.8%，今年Q17.5%的非模组业务的比例。这块产品毛利率40%，比去年同期要高很多。Sim卡流量费商业模式比较好，但是早期招到的天线和ODM的人都比较贵。
张总：分别看毛利率很低，但是集成看综合会很高，单独看都不行。
Q：海外CPE业务开展情况？
A：非常高速的cat12以上的，满足海外运营商推高速宽带网络。公司产品需要过很多运营商的认证，都是通过cpe的整机厂商来做的，我们核心是运营商渠道，Cpe厂商直接卖给运营商。有一些公司自己做cpe了，但是移远不干这个。
Cat6以下的相对低速的，不太发达的国家用的比较多，cpe客户直接拿去用就行了。
有大的网络服务商退出cpe的市场了，我们希望模组这块做成第一。Cpe里面不用模块的，用自家的芯片，不是移远的客户。这块不需要新的渠道，我们和运营商从2G就开始合作了，所以不需要新渠道的投入。
Q：软的能力如何，是否和客户形成了粘性？
A：公司从成立开始就重视小客户， open-cpu把芯片开放给客户了，这是移远最开始提出来的，有个问题是需要移远大量的技术支持。Quec-python叫敏捷性开发，功能很强大，但是用起来很简单。把不同的模组芯片用的底层通信的东西是一样的，可以用很少的人来服务很大使用量的客户，移远上万家客户，用这个平台的已经是上千家了。
Q：团队的背景和技术底层？未来会不会销售平台来收费？
A：底层还是C语言的架构，但是加了一层中间件新的脚本语言。目前没有，现在就是模块的钱。
Q：模块未来有没有计算能力的可行性？
A：手机芯片有计算能力，已经把整个SOC打磨的非常的清楚。IOT不是关注摄像头，多媒体等和手机不同，现在在做有边缘计算的智能模组。
Q：智能车里面使用会不会变化？
A:以前只在tbox里面使用，现在智能系统里面，多媒体需求在车里面用的更多了。改进生产工艺和物料选型，智能模块进入到车新的领域，但是总量现在还是比较小。
Q：Soc的方案在不同车型的变化方式？
A：高端车型还是要各个分离的，低端是用一个SOC
Q：车规级芯片都要过车厂认证吗？
A：不是的，很多是车规兼容级别的芯片。纯车规级的芯片比例很低的。
Q：模式跑通了，费用的变化情况？折旧未来的变化？
A：现在匡算折旧每个月800万，未来上设备还要提升。费用：未来有一定的规模效应
Q:Q1收入构成做个拆分？
A：汽车前装和后装占比30%，安防：19% 网管17%
Q：2020年研发人员2600多人？ 二季度毛利率？
A：有一定下降空间，维护客户的利益。做了工作，更多的替代量，选型测试，今年Q2 Q3 Q4，新增客户出货量和高速的客户使用比例会提升。今年客户不会让我们降价了。18，19年的销售价格呈一定比例下降，采购比例也一定比例下降，今年供应商在涨价，今年没有给客户降价。（后面的又无法记录了，电话把 哎）
Q：高通版权费科目是不是有变化？
A：19年和招股书在成本其他里面的，大概占营收4%。比例现在的变化如何？
以前披露2g 3g 4g 后来防止专利费公司找我们麻烦，现在的比例大概会变小一些。不是一个线性的比例，还是和型号有很大的关系
Q：小的公司的规模优势今年在原材料紧张的情况，有什么不同？
A：我们是有规模优势的，还很凸显。
Q：芯片的采购价格优势如何和友商相比？
A：大家同时期相比，不好评判。
Q：海外车场合作的情况如何？渗透率如何？量预期多少？
A：车厂从2018年开始先进tier1，主要以这个为主，通过这个进入车厂。康体（又做模组，又做tier1）和dansel，我们只做模组。大的车厂在德国和法国，目前在日本进展比较快，雷诺和日产已经开始量产了。
量公司预期没法做。
目前4G很多，但是5G和cv2x声音大，但是量很少，只有在车的旗舰车上面用5G，明年会大概率铺开。Cv2x需要和路测有关，所以这个相对会更慢一些。
Q：现金流比较紧？
A：票据接受的太多了，一季度的时候接收的就很少了，和高通都是使用现金去交易。#股票#
出席：董秘郑总 首席运营官张总
会场出席60余人
郑总：合肥400多人 一年4500万片达产，常州工厂600多人，其他200多人。 但净利率润有所下滑 2018-2020年出货从4700万 7600万 1.1亿片的出货。毛利率2021年Q1略有下滑：运费以前是费用，现在算成成本；第二是原材料上涨造成的；目前的存货很多。Q1出货量过去三年1400万 1800 3000万片，翻了一倍。
张总：公司不在意短期的利润，5G从2018年开始投入，先发优势明显。区域布局：所有模组厂商里面布局最广，每个地方都有本地销售和技术支持团队，各个行业爆发都会迎来机会。供应的问题：我们是全行业布局，所以是供应商很好的客户，特别是5G这块是其他公司产品的壁垒。
Q：车载的布局情况？
A：大部分的国内的车厂都和公司在4G实现在供应 过去一年5G在测试方案，现在只是小批量。
CV2X领域公司投入巨大做了模组，虽然营业额不大，但是把各个tier1的公司
海外的车厂进展要慢一些，每个型号都要测试，没有国内的网联速度快，一般测试需要3-5年。
PSA 克莱斯勒 特斯拉有非常深入的合作
Q：芯片采购的比例？
A：国内芯片在各个基带和记忆芯片技术能力都有提升。
Q:国内的展锐 ASR芯片都供应不上，未来高通会不会采购比例很大？
A：国内cat1需求太大了，这个产品是物联网模组里面进展最快的。当年NB发展用了很长时间，cat1一年的发展就非常的快。以前移远cat1最大供应商是海思，但是已经换了做好了准备，以前的2G就是未来的cat1和5G的产品的客户。主要是高通很多都是多模的产品，但是不会特别高端的cat1，甚至有一些客户用2G或者NB的方案来替代。
Q毛利率下降为什么？
A：不是单一的器件造成的，是每个都涨了一点点。
Q:跨期利润调整带来的变化？
A;Q1都已经调整完了，通过毛利率去匡算，具体不方便。Q2也会存在延期确认
Q：高通版权费是多少量级？
A：记到成本，根据我们销售产品使用芯片的比例收取版权费。不同类型，不同行业比例不同。每两年重新审计一次。 版权费集体比例是增加了，专利费计算在成本里面。
Q：每块业务的比例？和模式
A:张总：回答模式，不回答比例。围绕蜂窝通信模组外延的业务，建立和客户的粘性，包括天线，ODM等各种业务来做，但是不是为了卖产品，是因为5G天线测试环境，产品都不够成熟，为了更好的服务客户，所以提供total 解决方案。ODM目的是为了向更多的客户去拓展，类似滴滴想做一条龙的服务。为了更好的做连接，把产品推送到各个行业。只提供天线的需要重新建立营销网络，而公司可以很方便的调试。
郑总：去年Q12.8%，今年Q17.5%的非模组业务的比例。这块产品毛利率40%，比去年同期要高很多。Sim卡流量费商业模式比较好，但是早期招到的天线和ODM的人都比较贵。
张总：分别看毛利率很低，但是集成看综合会很高，单独看都不行。
Q：海外CPE业务开展情况？
A：非常高速的cat12以上的，满足海外运营商推高速宽带网络。公司产品需要过很多运营商的认证，都是通过cpe的整机厂商来做的，我们核心是运营商渠道，Cpe厂商直接卖给运营商。有一些公司自己做cpe了，但是移远不干这个。
Cat6以下的相对低速的，不太发达的国家用的比较多，cpe客户直接拿去用就行了。
有大的网络服务商退出cpe的市场了，我们希望模组这块做成第一。Cpe里面不用模块的，用自家的芯片，不是移远的客户。这块不需要新的渠道，我们和运营商从2G就开始合作了，所以不需要新渠道的投入。
Q：软的能力如何，是否和客户形成了粘性？
A：公司从成立开始就重视小客户， open-cpu把芯片开放给客户了，这是移远最开始提出来的，有个问题是需要移远大量的技术支持。Quec-python叫敏捷性开发，功能很强大，但是用起来很简单。把不同的模组芯片用的底层通信的东西是一样的，可以用很少的人来服务很大使用量的客户，移远上万家客户，用这个平台的已经是上千家了。
Q：团队的背景和技术底层？未来会不会销售平台来收费？
A：底层还是C语言的架构，但是加了一层中间件新的脚本语言。目前没有，现在就是模块的钱。
Q：模块未来有没有计算能力的可行性？
A：手机芯片有计算能力，已经把整个SOC打磨的非常的清楚。IOT不是关注摄像头，多媒体等和手机不同，现在在做有边缘计算的智能模组。
Q：智能车里面使用会不会变化？
A:以前只在tbox里面使用，现在智能系统里面，多媒体需求在车里面用的更多了。改进生产工艺和物料选型，智能模块进入到车新的领域，但是总量现在还是比较小。
Q：Soc的方案在不同车型的变化方式？
A：高端车型还是要各个分离的，低端是用一个SOC
Q：车规级芯片都要过车厂认证吗？
A：不是的，很多是车规兼容级别的芯片。纯车规级的芯片比例很低的。
Q：模式跑通了，费用的变化情况？折旧未来的变化？
A：现在匡算折旧每个月800万，未来上设备还要提升。费用：未来有一定的规模效应
Q:Q1收入构成做个拆分？
A：汽车前装和后装占比30%，安防：19% 网管17%
Q：2020年研发人员2600多人？ 二季度毛利率？
A：有一定下降空间，维护客户的利益。做了工作，更多的替代量，选型测试，今年Q2 Q3 Q4，新增客户出货量和高速的客户使用比例会提升。今年客户不会让我们降价了。18，19年的销售价格呈一定比例下降，采购比例也一定比例下降，今年供应商在涨价，今年没有给客户降价。（后面的又无法记录了，电话把 哎）
Q：高通版权费科目是不是有变化？
A：19年和招股书在成本其他里面的，大概占营收4%。比例现在的变化如何？
以前披露2g 3g 4g 后来防止专利费公司找我们麻烦，现在的比例大概会变小一些。不是一个线性的比例，还是和型号有很大的关系
Q：小的公司的规模优势今年在原材料紧张的情况，有什么不同？
A：我们是有规模优势的，还很凸显。
Q：芯片的采购价格优势如何和友商相比？
A：大家同时期相比，不好评判。
Q：海外车场合作的情况如何？渗透率如何？量预期多少？
A：车厂从2018年开始先进tier1，主要以这个为主，通过这个进入车厂。康体（又做模组，又做tier1）和dansel，我们只做模组。大的车厂在德国和法国，目前在日本进展比较快，雷诺和日产已经开始量产了。
量公司预期没法做。
目前4G很多，但是5G和cv2x声音大，但是量很少，只有在车的旗舰车上面用5G，明年会大概率铺开。Cv2x需要和路测有关，所以这个相对会更慢一些。
Q：现金流比较紧？
A：票据接受的太多了，一季度的时候接收的就很少了，和高通都是使用现金去交易。#股票#
移远通信调研210429
出席：董秘郑总 首席运营官张总
会场出席60余人
郑总：合肥400多人 一年4500万片达产，常州工厂600多人，其他200多人。 但净利率润有所下滑 2018-2020年出货从4700万 7600万 1.1亿片的出货。毛利率2021年Q1略有下滑：运费以前是费用，现在算成成本；第二是原材料上涨造成的；目前的存货很多。Q1出货量过去三年1400万 1800 3000万片，翻了一倍。
张总：公司不在意短期的利润，5G从2018年开始投入，先发优势明显。区域布局：所有模组厂商里面布局最广，每个地方都有本地销售和技术支持团队，各个行业爆发都会迎来机会。供应的问题：我们是全行业布局，所以是供应商很好的客户，特别是5G这块是其他公司产品的壁垒。
Q：车载的布局情况？
A：大部分的国内的车厂都和公司在4G实现在供应 过去一年5G在测试方案，现在只是小批量。
CV2X领域公司投入巨大做了模组，虽然营业额不大，但是把各个tier1的公司
海外的车厂进展要慢一些，每个型号都要测试，没有国内的网联速度快，一般测试需要3-5年。
PSA 克莱斯勒 特斯拉有非常深入的合作
Q：芯片采购的比例？
A：国内芯片在各个基带和记忆芯片技术能力都有提升。
Q:国内的展锐 ASR芯片都供应不上，未来高通会不会采购比例很大？
A：国内cat1需求太大了，这个产品是物联网模组里面进展最快的。当年NB发展用了很长时间，cat1一年的发展就非常的快。以前移远cat1最大供应商是海思，但是已经换了做好了准备，以前的2G就是未来的cat1和5G的产品的客户。主要是高通很多都是多模的产品，但是不会特别高端的cat1，甚至有一些客户用2G或者NB的方案来替代。
Q毛利率下降为什么？
A：不是单一的器件造成的，是每个都涨了一点点。
Q:跨期利润调整带来的变化？
A;Q1都已经调整完了，通过毛利率去匡算，具体不方便。Q2也会存在延期确认
Q：高通版权费是多少量级？
A：记到成本，根据我们销售产品使用芯片的比例收取版权费。不同类型，不同行业比例不同。每两年重新审计一次。 版权费集体比例是增加了，专利费计算在成本里面。
Q：每块业务的比例？和模式
A:张总：回答模式，不回答比例。围绕蜂窝通信模组外延的业务，建立和客户的粘性，包括天线，ODM等各种业务来做，但是不是为了卖产品，是因为5G天线测试环境，产品都不够成熟，为了更好的服务客户，所以提供total 解决方案。ODM目的是为了向更多的客户去拓展，类似滴滴想做一条龙的服务。为了更好的做连接，把产品推送到各个行业。只提供天线的需要重新建立营销网络，而公司可以很方便的调试。
郑总：去年Q12.8%，今年Q17.5%的非模组业务的比例。这块产品毛利率40%，比去年同期要高很多。Sim卡流量费商业模式比较好，但是早期招到的天线和ODM的人都比较贵。
张总：分别看毛利率很低，但是集成看综合会很高，单独看都不行。
Q：海外CPE业务开展情况？
A：非常高速的cat12以上的，满足海外运营商推高速宽带网络。公司产品需要过很多运营商的认证，都是通过cpe的整机厂商来做的，我们核心是运营商渠道，Cpe厂商直接卖给运营商。有一些公司自己做cpe了，但是移远不干这个。
Cat6以下的相对低速的，不太发达的国家用的比较多，cpe客户直接拿去用就行了。
有大的网络服务商退出cpe的市场了，我们希望模组这块做成第一。Cpe里面不用模块的，用自家的芯片，不是移远的客户。这块不需要新的渠道，我们和运营商从2G就开始合作了，所以不需要新渠道的投入。
Q：软的能力如何，是否和客户形成了粘性？
A：公司从成立开始就重视小客户， open-cpu把芯片开放给客户了，这是移远最开始提出来的，有个问题是需要移远大量的技术支持。Quec-python叫敏捷性开发，功能很强大，但是用起来很简单。把不同的模组芯片用的底层通信的东西是一样的，可以用很少的人来服务很大使用量的客户，移远上万家客户，用这个平台的已经是上千家了。
Q：团队的背景和技术底层？未来会不会销售平台来收费？
A：底层还是C语言的架构，但是加了一层中间件新的脚本语言。目前没有，现在就是模块的钱。
Q：模块未来有没有计算能力的可行性？
A：手机芯片有计算能力，已经把整个SOC打磨的非常的清楚。IOT不是关注摄像头，多媒体等和手机不同，现在在做有边缘计算的智能模组。
Q：智能车里面使用会不会变化？
A:以前只在tbox里面使用，现在智能系统里面，多媒体需求在车里面用的更多了。改进生产工艺和物料选型，智能模块进入到车新的领域，但是总量现在还是比较小。
Q：Soc的方案在不同车型的变化方式？
A：高端车型还是要各个分离的，低端是用一个SOC
Q：车规级芯片都要过车厂认证吗？
A：不是的，很多是车规兼容级别的芯片。纯车规级的芯片比例很低的。
Q：模式跑通了，费用的变化情况？折旧未来的变化？
A：现在匡算折旧每个月800万，未来上设备还要提升。费用：未来有一定的规模效应
Q:Q1收入构成做个拆分？
A：汽车前装和后装占比30%，安防：19% 网管17%
Q：2020年研发人员2600多人？ 二季度毛利率？
A：有一定下降空间，维护客户的利益。做了工作，更多的替代量，选型测试，今年Q2 Q3 Q4，新增客户出货量和高速的客户使用比例会提升。今年客户不会让我们降价了。18，19年的销售价格呈一定比例下降，采购比例也一定比例下降，今年供应商在涨价，今年没有给客户降价。（后面的又无法记录了，电话把 哎）
Q：高通版权费科目是不是有变化？
A：19年和招股书在成本其他里面的，大概占营收4%。比例现在的变化如何？
以前披露2g 3g 4g 后来防止专利费公司找我们麻烦，现在的比例大概会变小一些。不是一个线性的比例，还是和型号有很大的关系
Q：小的公司的规模优势今年在原材料紧张的情况，有什么不同？
A：我们是有规模优势的，还很凸显。
Q：芯片的采购价格优势如何和友商相比？
A：大家同时期相比，不好评判。
Q：海外车场合作的情况如何？渗透率如何？量预期多少？
A：车厂从2018年开始先进tier1，主要以这个为主，通过这个进入车厂。康体（又做模组，又做tier1）和dansel，我们只做模组。大的车厂在德国和法国，目前在日本进展比较快，雷诺和日产已经开始量产了。
量公司预期没法做。
目前4G很多，但是5G和cv2x声音大，但是量很少，只有在车的旗舰车上面用5G，明年会大概率铺开。Cv2x需要和路测有关，所以这个相对会更慢一些。
Q：现金流比较紧？
A：票据接受的太多了，一季度的时候接收的就很少了，和高通都是使用现金去交易。#股票##价值投资日志[超话]#
出席：董秘郑总 首席运营官张总
会场出席60余人
郑总：合肥400多人 一年4500万片达产，常州工厂600多人，其他200多人。 但净利率润有所下滑 2018-2020年出货从4700万 7600万 1.1亿片的出货。毛利率2021年Q1略有下滑：运费以前是费用，现在算成成本；第二是原材料上涨造成的；目前的存货很多。Q1出货量过去三年1400万 1800 3000万片，翻了一倍。
张总：公司不在意短期的利润，5G从2018年开始投入，先发优势明显。区域布局：所有模组厂商里面布局最广，每个地方都有本地销售和技术支持团队，各个行业爆发都会迎来机会。供应的问题：我们是全行业布局，所以是供应商很好的客户，特别是5G这块是其他公司产品的壁垒。
Q：车载的布局情况？
A：大部分的国内的车厂都和公司在4G实现在供应 过去一年5G在测试方案，现在只是小批量。
CV2X领域公司投入巨大做了模组，虽然营业额不大，但是把各个tier1的公司
海外的车厂进展要慢一些，每个型号都要测试，没有国内的网联速度快，一般测试需要3-5年。
PSA 克莱斯勒 特斯拉有非常深入的合作
Q：芯片采购的比例？
A：国内芯片在各个基带和记忆芯片技术能力都有提升。
Q:国内的展锐 ASR芯片都供应不上，未来高通会不会采购比例很大？
A：国内cat1需求太大了，这个产品是物联网模组里面进展最快的。当年NB发展用了很长时间，cat1一年的发展就非常的快。以前移远cat1最大供应商是海思，但是已经换了做好了准备，以前的2G就是未来的cat1和5G的产品的客户。主要是高通很多都是多模的产品，但是不会特别高端的cat1，甚至有一些客户用2G或者NB的方案来替代。
Q毛利率下降为什么？
A：不是单一的器件造成的，是每个都涨了一点点。
Q:跨期利润调整带来的变化？
A;Q1都已经调整完了，通过毛利率去匡算，具体不方便。Q2也会存在延期确认
Q：高通版权费是多少量级？
A：记到成本，根据我们销售产品使用芯片的比例收取版权费。不同类型，不同行业比例不同。每两年重新审计一次。 版权费集体比例是增加了，专利费计算在成本里面。
Q：每块业务的比例？和模式
A:张总：回答模式，不回答比例。围绕蜂窝通信模组外延的业务，建立和客户的粘性，包括天线，ODM等各种业务来做，但是不是为了卖产品，是因为5G天线测试环境，产品都不够成熟，为了更好的服务客户，所以提供total 解决方案。ODM目的是为了向更多的客户去拓展，类似滴滴想做一条龙的服务。为了更好的做连接，把产品推送到各个行业。只提供天线的需要重新建立营销网络，而公司可以很方便的调试。
郑总：去年Q12.8%，今年Q17.5%的非模组业务的比例。这块产品毛利率40%，比去年同期要高很多。Sim卡流量费商业模式比较好，但是早期招到的天线和ODM的人都比较贵。
张总：分别看毛利率很低，但是集成看综合会很高，单独看都不行。
Q：海外CPE业务开展情况？
A：非常高速的cat12以上的，满足海外运营商推高速宽带网络。公司产品需要过很多运营商的认证，都是通过cpe的整机厂商来做的，我们核心是运营商渠道，Cpe厂商直接卖给运营商。有一些公司自己做cpe了，但是移远不干这个。
Cat6以下的相对低速的，不太发达的国家用的比较多，cpe客户直接拿去用就行了。
有大的网络服务商退出cpe的市场了，我们希望模组这块做成第一。Cpe里面不用模块的，用自家的芯片，不是移远的客户。这块不需要新的渠道，我们和运营商从2G就开始合作了，所以不需要新渠道的投入。
Q：软的能力如何，是否和客户形成了粘性？
A：公司从成立开始就重视小客户， open-cpu把芯片开放给客户了，这是移远最开始提出来的，有个问题是需要移远大量的技术支持。Quec-python叫敏捷性开发，功能很强大，但是用起来很简单。把不同的模组芯片用的底层通信的东西是一样的，可以用很少的人来服务很大使用量的客户，移远上万家客户，用这个平台的已经是上千家了。
Q：团队的背景和技术底层？未来会不会销售平台来收费？
A：底层还是C语言的架构，但是加了一层中间件新的脚本语言。目前没有，现在就是模块的钱。
Q：模块未来有没有计算能力的可行性？
A：手机芯片有计算能力，已经把整个SOC打磨的非常的清楚。IOT不是关注摄像头，多媒体等和手机不同，现在在做有边缘计算的智能模组。
Q：智能车里面使用会不会变化？
A:以前只在tbox里面使用，现在智能系统里面，多媒体需求在车里面用的更多了。改进生产工艺和物料选型，智能模块进入到车新的领域，但是总量现在还是比较小。
Q：Soc的方案在不同车型的变化方式？
A：高端车型还是要各个分离的，低端是用一个SOC
Q：车规级芯片都要过车厂认证吗？
A：不是的，很多是车规兼容级别的芯片。纯车规级的芯片比例很低的。
Q：模式跑通了，费用的变化情况？折旧未来的变化？
A：现在匡算折旧每个月800万，未来上设备还要提升。费用：未来有一定的规模效应
Q:Q1收入构成做个拆分？
A：汽车前装和后装占比30%，安防：19% 网管17%
Q：2020年研发人员2600多人？ 二季度毛利率？
A：有一定下降空间，维护客户的利益。做了工作，更多的替代量，选型测试，今年Q2 Q3 Q4，新增客户出货量和高速的客户使用比例会提升。今年客户不会让我们降价了。18，19年的销售价格呈一定比例下降，采购比例也一定比例下降，今年供应商在涨价，今年没有给客户降价。（后面的又无法记录了，电话把 哎）
Q：高通版权费科目是不是有变化？
A：19年和招股书在成本其他里面的，大概占营收4%。比例现在的变化如何？
以前披露2g 3g 4g 后来防止专利费公司找我们麻烦，现在的比例大概会变小一些。不是一个线性的比例，还是和型号有很大的关系
Q：小的公司的规模优势今年在原材料紧张的情况，有什么不同？
A：我们是有规模优势的，还很凸显。
Q：芯片的采购价格优势如何和友商相比？
A：大家同时期相比，不好评判。
Q：海外车场合作的情况如何？渗透率如何？量预期多少？
A：车厂从2018年开始先进tier1，主要以这个为主，通过这个进入车厂。康体（又做模组，又做tier1）和dansel，我们只做模组。大的车厂在德国和法国，目前在日本进展比较快，雷诺和日产已经开始量产了。
量公司预期没法做。
目前4G很多，但是5G和cv2x声音大，但是量很少，只有在车的旗舰车上面用5G，明年会大概率铺开。Cv2x需要和路测有关，所以这个相对会更慢一些。
Q：现金流比较紧？
A：票据接受的太多了，一季度的时候接收的就很少了，和高通都是使用现金去交易。#股票##价值投资日志[超话]#
✋热门推荐