《“钙钛矿”引爆二级市场,真技术革新还是炒概念?》

市场对于光伏产业降本增效的期待值有多高?

一种尚未真正投产、但理论上能提高太阳能利用和转换效率的钙钛矿电池,从股价表现来看,投资者对其已拉满预期。

以金晶科技(600586.SH)为例,最近6个交易日(7月28日~8月4日),该股斩获5个涨停板,股价一路从6.58元/股飙升至10.34元/股。

此外,京山轻机(000821.SZ)、捷佳伟创(300724.SZ)、西子洁能(002534.SZ)、聆达股份(300125.SZ)等钙钛矿概念股,股价均在近3个月录得不同程度的涨幅。

只不过,面对缺点和优点同样明显的钙钛矿概念,支持者和反对者态度鲜明而分裂。

支持者认为,钙钛矿能够降低整个产业链成本、提高效率,相关企业业绩未来一定能够大幅爆发;反对者认为,钙钛矿电池的相关公司目前还都处于起始的实验室阶段,距离真正落地还有很长的路要走,资本市场还是以讲故事为主。

高瓴一篇文章引爆“钙钛矿”概念

钙钛矿指一大类化合物,具有与矿物钙钛氧化物相同晶体结构。钙钛矿太阳能电池采用具有钙钛矿晶体结构的有机无机杂化的金属卤化物半导体作为吸光层材料的电池,多用作太阳能电池,属于第三代太阳能电池,也称作新概念太阳能电池。

钙钛矿太阳能电池世界最高光电转换效率纪录已达到25.2%。

一位光伏产业链研究员表示,钙钛矿最大的优点是,单节钙钛矿太阳能电池的最高光电转换效率,要显著高于晶体硅太阳能电池的转换效率,但价格只有晶硅的一半。

有趣的是,虽然钙钛矿电池已在二级市场拉满期待值,但最先注意到这一概念的,却是一级市场投研人员。

一位VC机构总裁表示,自己很久以前就在关注“钙钛矿”这一概念了。

6月10日,高瓴官微发文:《钙钛矿:技术驱动光伏产业发展》,并在其中表示钙钛矿材料在光伏产业的应用主要有两个技术方向:单结和叠层。单结钙钛矿技术与其他薄膜技术相似,预期转换效率低于传统晶硅技术,但制造成本有望低于目前已产业化的薄膜技术。钙钛矿与晶硅相结合的叠层技术兼具高转换效率和低制造成本的优点,有望成为未来光伏产业的技术发展方向。

与传统晶硅太阳能电池相比,钙钛矿光伏电池的工艺简单,设备和制备成本更低,且有着极低的单位能耗,可以有效降低度电成本。目前钙钛矿太阳能电池尚在产业化初期,主要瓶颈在于长期稳定性和大面积制备工艺。

目前钙钛矿还是概念,但钙钛矿材料对于提升光伏发电效率的作用是明显的,产业化趋势明显,所以预计这个方向后面还会反复活跃,不会是单边下跌。不过钙钛矿概念股的暴涨暴跌,波动大,对基金经理交易能力提出了更高的要求。

从基本面来讲,硅料价格的高企给钙钛矿这样高转化率、低成本、高柔性的技术路线提供了很强的发展契机。

从市场偏好来讲,利率最近的持续下行对能源科技板块这样的成长股有利;从机构资金动向来看,如美联储货币政策在未来边际放松并导致外资重新流入A股,清洁能源产业链依然是其买入首选。

仍旧处于实验阶段

“钙钛矿太阳能电池最大的缺点,是耐用性差、易氧化和不耐高温、寿命短、衰减率高,这些都是其一直没有进入产业化的重要原因,涂覆技术不成熟导致制造困难,并且大面积模块效率仍远低于小面积,这也是制约产业化的另一难题。”上述研究员说道。

此外,钙钛矿太阳能电池,目前行业相关公司都处于实验室阶段,距离真正落地还有很长的路要走。

8月2日龙头股金晶科技提示了交易风险:“经公司自查,公司TCO导电膜玻璃定位于碲化镉、钙钛矿电池等行业上游,公司TCO导电膜玻璃已经成功下线,并且与国内部分碲化镉、钙钛矿电池企业建立业务关系,得到认可开始供货。但截至目前国内碲化镉及钙钛矿电池市场尚处于起步阶段,故相关营业收入占比较低,不会对公司经营业绩产生重大影响。”

作为题材概念炒作龙头,金晶科技4连板之后8月2日晚间发布股价异动公告,国内钙钛矿电池市场尚处于起步阶段,钙钛矿概念炒作快速退潮。

通联数据显示,8月3日,此前已收获4连板的金晶科技,当日收跌4.57%,京山轻机、捷佳伟创、西子洁能、聆达股份等其他钙钛矿企业也纷纷跟跌。

一方面,短期事件性催化市场避险情绪升温,指数短线调整状态对概念股炒作节奏有一定影响;另一方面“钙钛矿”处于实验到量产的过程,还没有真正意义反馈到受益公司业绩层面,当下属于题材性质炒作,比如京山轻机前期已经经历两倍左右的涨幅,近期叠加属性炒作,估值整体偏高,情绪面回落,股价调整也属于正常。

“钙钛矿”概念当下属于炒作的预期,业内竞争公司属于投产能到量产的过程,还没有实现真正意义业务盈利和市场份额的争夺,所以行业竞争格局并不清晰,对于中长线资金来说去做投资是不确定性的。而炒作概念是一个短期的行为,短期市场情绪面转暖,概念可能会延续炒作,中长期去看待的话,是要等待行业竞争格局相对清晰的阶段才有价值。

不过可以看到,科学家已在逐步解决钙钛矿所面临的技术性难题,比如材料不稳定。

8月1日,根据中科院官网消息,半导体所研究员游经碧带领团队发现,通过在钙钛矿材料中引入少量氯化铷(RbCl),可将常见的引起钙钛矿不稳定的二次相PbI2转化成为全新的热稳定性和化学稳定性好的PIRC。

研究实现了85℃条件下钙钛矿材料热稳定性大幅度提升,同时钙钛矿材料的离子迁移势垒提高了3倍,离子迁移得到有效抑制。

基于该研究获得的高稳定性、光吸收扩展的钙钛矿材料,该团队研制出认证效率为25.6%的钙钛矿太阳能电池,为目前公开发表的单结钙钛矿太阳能电池世界最高效率。

有几句话对我激励作用挺大的,“你先动起来,就已经成功了一半”、“想法一开始并不完美,去做了才会清晰”!

很多时候,让我们疲惫的不是一件事情本身有多糟糕,更多是自我的消耗、怀疑和否定,让自己觉得很累、很焦虑。在《星空下的对话》中,#张朝阳俞敏洪谈如何缓解焦虑#,主要就是要确立人生价值观,或者说尽快找到属于自己的路,然后投入进去积极的做事。

在此也给大家分享一些缓解焦虑的办法:
1、找到自己感兴趣的领域,去做自己感兴趣的事。比如打球、看书、写作,短暂的专注一件小事,会让自己暂时远离焦虑;
2、周末可以考虑把家里收拾一下,干干静静地也很有成就感;
3、有积极的心态,想做的事情,只要去做了,即使没有得到很好的结果,也没有什么遗憾;
4、长期破除焦虑,就是要找到自己究竟想做什么?如果完成这件事情非常艰难,比如创业,那也要先动起来,比如尝试按自己的想法写一份BP、看看邀请谁作为合作伙伴,逐步动起来,这个事情也就慢慢成型了!
#微博新知博主##微博公开课#

今日mnl一些感想和店员repo

★mnl
我只说一个字:值
没来的血亏 (我都想要有回放【我看现场一些mc环节是有stf拍了的,不知道是不是会作为物料放出来 】)
很多细节就不说了,懂得都懂[允悲]
只替一点,不愧是同为水瓶座,我就很理解妮妮的心思和那种感觉——关于最后妮妮说,我觉得(这样显得)我输了!心里一只有个声音觉得之前这样的表现“不行!”,但是事情又已经发生了过去了,于是开始难受,开始懊恼,脸烧得慌,心也燥得很,那个时候感觉有点过不去[doge](也可以说我这是一些造谣文学吧,但我也是这种人,所以我才这样理解),因此扒着人不动,这种心思又无法说出口,于是上也不是下也不行[允悲]

ps:大概是mnl看得尽兴了,下午心甘情愿当了回冤大头,我知道但我还是当了[doge]

★店员

所以,店员排什么珂珂,排xcw啊()[二哈]

跟珂珂根本聊不起来[允悲]
从我的视角就是,卡在了自我介绍环节[允悲]

我试图让她知道我是谁,并一直寄希望于准备提一些场景帮她想起。而她致力于跟一个不太熟悉的粉丝“聊以后”“拉家常”[允悲]
再加上周围环境有点吵,听不太清楚她说的话…然后就是一整个鸡同鸭讲[笑cry]
问题和回答都不在一个频道上,我不停反复确认,她一个问不出来就不停地开新话题,结果就是我确认了个寂寞,她也聊了个寂寞[允悲](所以这段对话唯一有用的信息就是,结束的时候珂珂“总结”了一下我俩的对话:跨服聊天[允悲] )【一如既往的觉得,她好活泼哦~事后想想,两个手足无措的人互相找突破口,但是又互相错开的人好好笑啊[允悲]哦她当时就笑了,而我现在才觉得[笑cry]】

倒是跟稳雯唠满了3分钟()

话题也是有来有回,心理状态也不用跟赶集一样[doge](少一个自我介绍环节就是说,随便聊点什么都行)
我跟她说刚刚跟珂珂店员的时候跨服聊天,各聊各的,聊了个寂寞。
就是她问我什么时候看河的什么时候入坑的,是不是最近才来看公演,她说之前都没看到过我,上周上上上周…才开始看到我)
顺下来聊着聊着,我跟她说48我最喜欢的一场是17年的男装公演,然后她跟我说17年她好像还没出道(现在repo才反应过来…所以我为什么要跟xcw说这个???[开学季]为什么跟珂珂聊的时候,不说这个???我晕[允悲])
我说我最喜欢的短发造型是红西装那次,她说是重庆巡演的时候,她说被说像司仪,我说很好看(不是客套话,是真的觉得蛮好看的,如果要追溯的话,我算是看到这个造型才开始注意到稳雯,内心会有“这个人是谁?”之类的)
她说对我开始印象深刻是我老在那拿手机一直拍,还一直给她打灯[捂脸](她大概是忘了,其实她之前好像已经跟我说过一次这个了,看来确实印象深刻,对于这个事情[允悲])

★本冤大头又来了[开学季]
因为不甘心第一次跟珂珂聊天就是这种稀里糊涂乱七八糟的对话,“谁也拉不住谁去聊自己的话题”式的跨服聊天[允悲]
我又去排了一次,这次我学会了及时打住()

我也不想跟她怎么自我介绍的事情了,当她又要跟我以扯家常拉一些话题的时候,我开始难得主动一回。
她问“你平时看什么电影”的时候,我直接说“我们不要聊这个吧”(希望不要留一些个有点强势的印象吧[二哈]),我掏出了我之前就跟她们絮絮叨叨过,想要完成的小愿望——听她们唱粤语版的恋爱捉迷藏(其实是想语音条的,我都掏出手机了,但是我感觉到她对于唱歌这件事有点害羞,所以掏出手机的动作也就只是掏出了手机[允悲]看她好像有点害怕的样子,我就立刻放弃了要语音条的念头【其实她本来就有点顾左右而言他的想要“萌混过关”,不想唱的,但也许是看我“充满着期许又试图迎接失望”的眼神,她最后还是唱了一句。但是由于之前一直在“拉扯”,她突然就唱了,所以我毫无准备[允悲]所以就没反应过来,我说没听见,她说真的没听见吗?我说真的(这时她用她的大眼睛盯了我一会儿,之前她都在保持距离地躲,这时突然探过来,我就感觉突然一个近距离对视。不得不说,这时的她好像一个“试图用威慑力查探不诚实小孩的家长”啊[笑cry]我会怕吗?当然不会[doge]虽然我不是没听见而是没听清,但是不算撒谎,我不虚,但是说完以后突然觉得我现在像极了在逗她的“坏人”,我心想,虽然我不是故意的,但可以顺坡下驴啊[doge]如果她看得仔细,应该能感觉出来突然之间,我的眼底就多了一丝坏坏的笑意[doge]),然后她放弃了跟我对视,然后她就又给我唱一遍,不过,大概是我充满期待的眼神盯着她,她又又又不好意思了[允悲]【修勾真的笑点好低啊,好容易不好意思[允悲]】
最后我看她这样都绷不住,为了减轻她的心理压力,我就撇过头去不看她,探了个耳朵给她,于是终于…清晰地听到了她唱了一句[开学季]
唱得挺好,她唱完我就给她竖了个大拇指,她说嗓子有点哑,我说好听,很真诚地说“就是因为好听所以才想听的”。说完才想起来她mnl时就说过今天嗓子有点哑这件事[跪了]
结尾stf又来催我走了。我准备走走到一半的时候,珂珂突然招呼我问我“怎么称呼?”嘿,我这小脑袋瓜一转,说“要不你跟他们一样叫我非主流吧[开学季]”(救…这跟妮妮的“家里人希望我挣得多所以我叫郑得多”回过头来想的社死感一模一样了吧[费解]【救了个大命,难道我们水瓶座都是这样吗?…】 )珂珂倒是没什么反应,一本正经又热血地跟我“再见”,说道“非主流&$@%^*…”(然而此刻我的耳朵里只能听到“非主流”三个字,很正经的从珂珂口中说出来,那一刻,我后悔了…救…我为什么要说叫我非主流???[跪了][跪了][跪了])


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