晶科能源会议交流纪要
Q:目前是投了合肥 8GW 的线,二月底又投了海宁 8GW 的线,现在进度怎么样?
A:合肥 8GW 的线有多个车间,其中最早开的一个车间在量产冲刺阶段,另外几个车间也在 准量产阶段。海宁那边基底稍晚一些,现在处于自动化调试阶段,到 4 月份左右开始进行量 产。
Q:效率和良率方向的数据现在怎么样? A:因为还没有真正实现量产,只是在量产冲刺阶段。合肥那边最好的一条线,效率目前在 24.5%- 24.6%之间,良率在 93%左右。Q:海宁这边还没建好吗,设备已经装了? A:海宁这边是主机台在调安装,自动化设备还没到,所以流片还没开始走,还要晚 2 个月左 右,2 个月后能稳定出货
Q:之前在海宁投了 900MW 的线,当时效率和良率是什么水平?
A:对,在海宁袁花那里有 800MW,并非 900MW 的线,其实就是一个小车间,只是产能比 较小。小车间已经连续跑了有两年多时间了,去年四季度开始量产水平是稳定在效率 24.8%, 良率 96.5%层面上,非硅成本在 0.26 元左右,比 0.26 元多一些。
Q:当初看到这个数据后才决定要大规模去投产吗? A:要决定投产应该是多方面的因素,当然很关键的是 Topcon 和 PERC 之间的对比分析,看它 是否具备投资可行性。总的观点来说,按照 800WM 的水平,Topcon 的一个一级划成本,即 从硅片→电池→组件的成本,和 PERC 的成本是基本上打平的。成本上两者一样,但组件的 售价上,N 型 Topcon 的售价比 PERC 每 W 多卖 0.1 元,有 0.1 元的溢价空间,所以最终决定 要尽快扩产。第二,对晶科自身而言,Topcon 技术相对已经非常成熟,量产化没有问题, 比较持续稳定可靠。此外,因为晶科 2022 年订单有 10GW N 型 Topcon 组件订单,订单决定 了原来 800MW 完全无法满足,所以必须要尽快扩产。
Q:现在订单有多少,N 型电池片的订单?
A:总共接了 10GW 的意向订单,和日本、中东那边,所以意味着要尽快产出电池片,因为要 出货给客户,那就意味着三季度要做的差不多,所以电池这边的压力还是挺大的。
Q: Topcon 下游接收的客户是哪些应用场景? A:分为几块,第一块是对国土面积比较小的那些地方比较有吸引力,因为它功率比较高。第 二方面是对于气候比较恶劣的,比如像靠近赤道附近常年高温,或者靠近沙漠地带的那种国 家比较有吸引力,同时对极寒地带的比较有吸引力,比如靠近北极圈或南极圈的国家。之所 以有吸引力是因为以下几点:1.组件功率高 2.N 型组件无衰减 3.低温感系数,对温度不敏感, 能在酷暑或严寒地带得到比较好的应用 4.N 型组件溢价权来自于长波段光响应效果好,PERC

组件对短波响应较好,但在天空中有云层遮挡的情况下,短波会被云层阻挡吸收,只有太阳 光中的长波能打到地面,照射到组件表面上来进行反应,而 N 型 Topcon 组件在这块表(实 时纪要加:aileesir)现较好。所以在全年度下来,差不多 30%阴雨天气,这种情况下 N 型的 组件发电量也非常可观。4 个方面优势决定了它应用场景非常广泛,从赤道附近,到南北极 圈都能得到应用,统计来说它没有衰减,功率又高,它对土地利用率也高,那么它在一些像 日本或欧洲这些发达地区,它的国土面积比较小,在这比较小的面积上得到比较客观的发电 量。所以它的订单像美国,日本,欧洲,中东石油大国,市场上比较受欢迎的。
Q:是否分布式需求占比会更高一些,还是都会有? A:都会有的,对地面电站来说,它的收益分析下来会贵 0.1 元,但它的成本按发电量合算下 来(发电量)其实比 PERC 要高 12%,所以它这边收益还是挺高不管是分布式还是地面电站。
Q:发电量高 12%是指全年看下来高 12%吗? A:对,是的。
Q:那对他们来说增加 10%的发电量,价格上多 0.11 元还是比较划算的? A:是的。
Q:全成本一体化理念我们拆一下,(Topcon)Si 片的成本是比 PERC 要低吗? A:好,具体拆解一下。Si 片端成本,N 型 Si 比 P 型 Si 贵三分钱左右。分两个问题 N 型 Si 比 P 型 Si 要薄,P 型 Si 片业内标准是 170-175μ m,N 型 Si 片标准厚度是 150-155μ m,每个 N 型 Si 片比 P 型薄越 20μ m。按厚度来说应该是便宜的,但是 N 型 Si 片性能要求高,高效率 高功率的组件对 N 型 Si 的用料要求品质很好,Si 料用的好,意味着 Si 料成本会上升。用的 好体现在钠棒的头尾料,开方的边角料,这些用料的比例在 N 型 Si 中用料较低,跟 PERC 不 一样。一方面 Si 片减薄了,厚度减薄 20μ m,能节省一定成本,但由于其高品质要求导致 N 型 Si 料品质更好,价格更贵,综合下来,N 型 Si 比 P 型 Si 要贵 0.03 元。下面讲一下电池, 电池非硅成本 Topcon 目前在 0.26 元左右,PERC 主流市场在 0.2 元,电池端 Topcon 比 PERC 贵 0.06 元。下面讲一下组件端,组件端在同一版型下做对比,不同版型比较差异太多,比 起来意义不大。从同一版型来看,从制造成本上 N 型和 P 型组件端是无差异的,主要就是 些操作手法上做一些调整,电池正极跟负极是相反的,上料和接线盒需要反接。但是因为 N 型效率高,N 型做出来的组件比 P 型功率要高,高约 10%。组件端的成本是以 W 数来卖的, 比如说 PERC 按标准版型做下来是 650 W,相同版型去做 N 型 Topcon 的话能做到 710 -720W, 那就多出来 60-70 W,会分摊到人力成本,固定投资成本,设施动力等,它是能够摊薄的, 这样摊下来组件端能省下 0.1 元。因此整体来看,硅片端多 0.03 元,电池端多 0.06 元,组 件端省 0.1 元。 #投资#https://t.cn/RpkBJkx价值投资日志

快收盘了!A股极限反抽,百点长阳!券商真的吹号角了吗?
今天还是换个方式写,因为市场还是处于极端行情当中。今天在券商的带动下,整体市场走出了探底回升,和昨天预期的一样,并且比预期还要更强一点,券商一度涨超6%,我记得前期我也讲过,对市场人气提振最明显的就是券商涨幅在5%以上,并且板块内部有多个涨停,而不是一两个;就在昨天也重点强调过,要盯紧券商;今天的探底回升,说明大资J并没有放弃市场,只是在等待一些不确定因素落地,以及清洗浮筹,把不坚定的人先洗出去,然后拉升才会有力度。
那么接下来市场可以乐观了吗?我个人看还是不能太乐观,我是比较理性的,暴跌不会过度悲观,但面对今天这样的反抽也不会太乐观,市场人气不是一天就能恢复的,还是需要时间的;所以现在也不能太过于兴奋,依旧需要保持理性的态度看待市场,保持一颗平常心。
再聊聊接下来的看法, 明天是靴子落地的一天,老米大概率是加息25个基点,市场依旧提前预演过了,那么明天大概率还会有修复的预期,压力则先看3200上方的缺口,是昨天跳空低开留下的,对市场人气影响还是很大的,明天券商继续接力的话就有机会修复,因此继续盯紧券商即可;如果老米加息超过25个基点,那就是超预期的,但概率比较小,可能又会造成市场的大幅低开,但也不必过度恐慌,如果低开下杀之后反而是低吸机会,现在的市场急跌都是机会。但也要记住一点,短线冲高也要及时做T,保持仓位的灵活性,近期一段时间内指数可能还是有反复,要保持好节奏,做T的仓位也不需要太多,一般2-3层即可,因人而异。
再看板块方面,今天都是普遍反弹,只是涨多涨少的问题,稍微聊一下两个极端,先说今天涨的最好的旅游酒店,这个也是我一直跟踪的方向,只是最近行情比较极端就没有怎么详细去提到,今天板块是涨停潮,主要还是消息刺激带动的,但今天短线情绪一致之后也不能过度去追了,有的话就等明天冲高减,没有就看看,后期还有回踩机会。再看今天表现最差的防疫,消息面可以说是吹的天花乱坠,但实际表现一塌糊涂,原因是什么?获利盘太多了,这一点也是反复强调过的,上周连续几天大涨,追进去连剩饭都不一定吃的到,因此依旧需要保持谨慎。而我接下来操作重心依旧还是新能源、数字经济、基建、半导体、婴童这些,并且暂时只做低吸,尽量不追;至于券商,我只看不动,并不是说没机会,是不怎么喜欢做券商股,就像昨天我说要盯紧券商时,我也没下手,只是加了个自选看看,所以大家也不要误解,只是爱好不同而已。
至于其他就不多说了,还是一句话,股市如人生,炒股要时刻保持一颗平常心,敬畏市场!赚时不狂,亏时不畏!炒股就像打仗,要做好充分的准备,进退有度!
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这十种供养你听说过吗
一、香供养
香能通气养神,传达境界。燃香时,香自灭而留香与人,这就是佛教中舍己为人的精神。所以燃香不是要烧香给佛陀,而是我们要懂得香的精神。

香还有一层含义即佛教中所说的五分香,五分香就是:(1)戒香:守戒者众人钦仰,美名遍处,人如守戒心自然有定力,故戒属香。(2)定香:由戒行而生禅定,修禅定者,众人敬羡赞叹,故定亦属香。(3)智慧香:慧由定发,儒家有句话说:“万物静观皆自得”用静的心地去用功,才能启发智慧。一个人做任何事,绝不可操之过急,得冷静去深思,用智慧去分析判断,凡事方能有所成就。以上三种就是佛陀常常教导我们的:“勤修戒定慧,熄灭贪嗔痴。”(4)解脱香:人若有解脱性,对任何事都能看得开放得下,无所执著,所以人能解脱也是一种香。(5)知见香:有智慧的人必有先见之明,能行则行,可止则止,有思想见解,所做所为正确,就是知见,这也是一种香。还有一种没物质没气味的香,便是声名,如要令名声香,则须依佛陀所指示的去走,去修持,将佛心当己心,以慈悲、喜舍、原谅的心去待人,这就是五行香的真义。

二、花供养
花能清心养目,所以读书人多喜欢在案头上摆瓶花,增加读书情趣。用花供佛,庄严佛堂,或每日在花瓶中插些鲜花,清香扑鼻,让人醒心悦目。庄严的佛堂衬上几朵淡雅芬芳的花,恭敬之心,油然而生。于十供养中,花代表著物质供养。在佛教里,常可听到佛在灵山“拈花说法”这句话,可见花与佛教关系甚大。说到这里,顺便跟各位谈谈“拈花说法”的典故:

《大梵天问佛决疑经》记载:梵王至灵山,以金色波罗花献佛,舍身为床位,请佛说法。世尊登座,拈花示众,默默无言,一时百万人天,悉皆罔措,独金色头陀,破颜微笑。世尊曰:“吾有正法眼藏,涅槃妙心,实相无相,微妙法门,不立文字,教外别传,付嘱摩诃迦叶。”这便是宗门禅的肇始。如果要再追溯禅宗的起源,则释迦牟尼佛在菩提树下,夜睹明星,成最正觉时,就已开启端倪,所以禅宗的特点是在“以心印心”,阐明直指人心,见性成佛为宗旨。由上面的经文,诸位就知道了“拈花微笑”与禅宗有相当密切的关系。所以,花也被列为供养佛菩萨中的供物之一。

三、灯供养
灯并不完全指电灯,比如蜡烛,油灯之类能照暗为明的东西,都属于灯供养的范围内。佛教传法亦名传灯。佛教传法,如父传财于子,但其意义不同。钱财传他人,己身积财必会减少。而佛陀传法,如一灯传一灯,灯灯皆明,灯灯无尽,所谓“一灯能续千灯明”。佛陀传法对己不减,对彼有利。灯又有去暗投明之义,希望每一个人都能做一盏暗路中的明灯,驱除幽暗的世界,光亮宇宙大地。

四、涂供养
“涂”梵语,即水。经云:“水能离垢得清凉。”水不但能洗除众垢,令物清净,并且水还具有和合性,无论大江、小溪汇聚一方,皆成一体。就好比大众学佛,最后都能成佛。所以用水供佛,洗己心垢,三世罪障悉荡涤,心既清净,自性现前,又何叹成佛路远呢?学佛人都应该学水的和合,水的平等无差别。那么,待人处事上不愧天,下不愧人,更不愧己心,日子自然过得心安理得,轻松快乐。

五、果供养
“果”指水果,大众用新鲜可口的水果供佛,功德巍巍。“果”又有结果的意思。人每做一件事,必须有始有终,不得半途而废。就像种果树的人,必须耐得起辛劳、栽植、施肥、灌溉,待树开花结果,才有丰富收获,所费劳力也才有个代价。学佛者亦如是,要发大心,精勤向道,不怕吃苦,不畏阻碍,切莫退失道心,毫无结果,岂不可惜!

六、茶供养
茶能退睡魔王,人若昏昏欲睡,一杯好茶在手,精神百倍。此指示学佛者,昏沉不得,须时时省察自己,检讨自己,每日举心动念,所做所为是否正确?

人若道理不明,佛理不懂,凡事不知,迷迷糊糊,就好比一天到晚昏睡不醒,辜负大好时光,愧对己身。

七、食供养
用饭菜供佛,表恭敬之心,且含义深广。佛子在供饭时,以七粒饭出食念曰:“法力不思议,慈悲无障碍,七粒遍十方,普施周沙界。”另加咒语三遍谓:“佛法之理深妙,不可以心思,佛法之事希奇,不可以言议。”佛以大慈施一切众生乐,以大悲拔一切众生苦,今因慈悲之力,则十方通达,了无障碍。以七粒之微,普遍十方,一寸之鲜,施周法界,可知法力难思。

八、宝供养
金银财宝拿出门,处处皆可用。一个人若有了“信”,于己有信。对师长、朋友们守信,不欺暗室,无愧衾影,则人敬如神,待若上宾。

九、珠供养
珠者表圆,学佛的人做事要圆满,待人要圆融,不可有所偏差,有所不圆。

十、衣供养
即用衣服供养三宝。衣在此引申著依靠之意。从事上说,衣服须穿著在身上,才能显出衣体的好坏。从理上说,学佛的人,须依佛、依佛经、依靠出家人,按照佛指示的路径去实行,才能得到究竟解脱。


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