【耕云心语】

  安祥可以奉献心力 享受人生

  一个安祥者,他的心是统一的,他的心力是集中的,当他进行正思维时,是锋利无比的,他具有最高的创造力。一个人到了心灵安祥的境地,如果他有一个疑问,而肯不停地用安祥心去思考,不要两三天就会得到一个崭新的答案。他对国家、对人群、对社会都能够提供卓越的贡献,而不会是社会的包袱,不会给社会带来负值。

  他每一秒钟都活在安祥里,他没有不满、没有怀疑、没有嫉妒、没有牢骚、没有抱怨、没有忿怒、没有恐惧,所以他是活在满足中,他的人生是享受的人生。

——因篇幅有限,不尽其意,欲知完整内容,请阅读耕云导师原文《安祥之美》#修行##禅语悟道#

技术操作:从好赛道公司的投资框架看---科沃斯未来操作

2022.6.19

--------企业文化追求卓越和创新
--------未来需求大且行业天花板高
-------产品追求差异化并创造高溢价
这三个特点在伟大企业上比较常见。

如果我们发现一些成长期的企业,在企业文化上有这类特质,就可以高看一眼。科沃斯有这样的潜力,或不弱于十年前的美的、格力。

---------科沃斯的两大主力产品线
扫地机器人和洗地机大家都是比较了解的。

接下来我们盘点一下科沃斯的其他产品线,这些产品虽然看似无足轻重,但其中体现了科沃斯重视创新的文化

——科沃斯在积极的提出新的解决方案、试图颠覆传统的家电品类。而企业文化是我们研究的重点。

我们先从整个公司的角度总结一下这些产品的情况,再深入到每个品类之中。

科沃斯2021年年报显示
----除了扫地机器人之外的服务机器人(“沁宝”和“窗宝”)创造了约7.4亿的营收,同比增长2.4%,占科沃斯国内服务机器人营收的10.9%、总营收的5.6%。

可见,这两类产品地位较为边缘化,且2020、2021两年基本没有取得增长。

研究后我们初步认为,这二类机器人在目前的市场环境下放量存在难度,虽有益于建立科沃斯的品牌形象,但不应对它们的短期营收有过高期望。

而整个-------添可品牌在科沃斯2021年的营收中占比有39.25%,其中绝大部分来自洗地机。

但若将添可等同于洗地机就过于狭隘了

我们认为添可展现出的
-------发掘用户需求的能力
-------产品创新能力
-------以及与之匹配的落地能力

才是添可品牌的关键。

想要瞄准“高端”“智能”市场打造创新爆品,这些能力都必不可少,--------也构成了独特的企业护城河。

从整个公司的角度来说,科沃斯在探索的几条产品线是有潜在前景的,也是必要的。

不过投资者在估值时也不要贸然为此提升预期。

一、沁宝

我们先从空气净化器沁宝说起。沁宝目前有三款产品,定价从3-8000元不等,瞄准的是高端空气净化器市场(也是国产品牌中为数不多能卖到这个价位的)。相对于同等价位的霍尼韦尔、布鲁雅尔、戴森、IAM来说,科沃斯沁宝无论纸面数据、实机评测还是电商评价,虽然不能算得上顶尖,但表现也都不错。

相对于其他空气净化器来说,沁宝最大的亮点就是能够自行移动,配合科沃斯的空气质量检测器,自动到空气不好的地方去净化,而且可以“一机覆盖全屋”。尤其对于大户型使用者来说,不再需要买多个空气净化器、或者提着净化器来回走了。

但这也是目前沁宝家族的局限。目前空气净化器的消费需求主要是新房除甲醛、空气质量差、保护儿童这几种,它并不像扫地机器人或洗衣机这样,既有庞大的受众人群、又有一定的“刚需”属性。来看看近年的销售数据就能知道:

可以看出,我国空气净化器热卖是在16-17年,那时北方空气质量问题极其严重,引发了一波空气净化器需求。但随着北方限产、限煤措施的施行,空气净化器需求迅速下降,到2021年只剩高点时的40%,且近年来始终在下降。

从渗透率上来看,虽然我国空气净化器对比国外仍有巨大空间,但由于缺少足够的需求动力,渗透率的提升恐怕要花相当长的时间。

综上所述,我们认为科沃斯沁宝或许有实力在高端空气净化器领域占一席之地,但由于品类本身的局限,沁宝短期内难以带来超预期的营收贡献。

二、窗宝

目前擦窗机器人市场缺少市场统计数据,很可能是因为品类规模较小,我们简单来说一下。

擦窗机器人这个品类,我们认为同样存在需求难题。上面我们说到沁宝的优势是可移动,对大户型使用者有一定吸引力。而擦窗机器人,则似乎只有一定的窗户面积才会去使用了。这类技术也许在B端有用武之地,但我们目前没有看到科沃斯这方面的动向。

除此之外,------擦窗属于较低频的需求,远不如扫地拖地和空气净化,这意味着擦窗机器人可能绝大多数时候是吃灰状态。科沃斯窗宝的价格带在1500-3000元左右,有多少人愿意为此买单还是个问题。因此,我们对窗宝的短期营收,也不会抱有太不切实际的幻想。

三:食万

上述的创新文化,--------在炒菜机“食万”的身上有充分的体现。

今年食万3.0上市,截止目前是京东炒菜机器人品类的618销量榜首,远超第二和第三名(我们发现京东排行的数据和券商统计的数据出入有些大,因此这里仅供参考)。

智能炒菜机这个品类也体现出了类似扫地机器人的特性:高端比低端卖得好,消费者愿意为解放双手付出溢价。

自动炒菜机已经不是个新品类了。长期以来,传统产品都未能解决炒菜最大的痛点:

一是备菜环节
二是刷锅环节。

能解决这些问题的产品,如苏泊尔小C、饭来M1等,都或多或少受到了市场的欢迎。

作为炒菜机品类的新进者,食万3.0凭借在这些痛点上超越同行的表现,直接杀入高端价格带。

食万3.0带来的创新有几点:
一是利用高温蒸汽进行自清洁(清洗抽油烟机就是用高温蒸汽,效果拔群),优于同行竞品直接搅拌水流的清洁方式
二是增加自动投料系统,免去了投料步骤;
三是提供净菜配送服务。
目前,食万3.0的净菜配送服务已从一线城市拓展至全国。

虽然产品上体现了较强的创新能力、落地能力,-----但智能炒菜机的市场前景依然具有不确定性。

炒菜机单机价格昂贵、净菜费用高、外卖等平价替代品多等因素决定了愿意接受食万3.0的用户有限。虽然科沃斯很重视食万产品线,但其是否能被市场接受,依然需要长期的观察,同样不宜对其有过高的短期期待。

四:饮万和秀万

饮万是---添可的高端净水器产品,价格在5.5-6.5K之间。不过愿意花这么多钱买净水器的家庭恐怕屈指可数,实际上截至目前为止618的销量也很有限,对业绩不会有太多影响,更多是树立品牌形象。

秀万是添可的智能美发梳,可以迅速让头发恢复柔顺。我们认为针对女性颜值经济搞小家电产品似乎是一个可行的路径,但问题是这一赛道上已经有大量竞争对手。如果添可能搞出什么“黑科技”,或者让自己的品牌价值再上一个台阶,那么这类产品或许也能产生一定价值。

五、B端产品:旺宝、秀宝、程犀

B端产品的信息不太容易收集,目前的市场数据也有限。旺宝和秀宝属于导引机器人,学名叫“交互服务机器人”,用来放在展馆、4S店、零售点这类场景。其实很多公司都在做这类产品,也形成了一定的市场,----但规模和使用场景都还有限。

----程犀是科沃斯面向B端的扫地机产品
专门针对写字楼、医院等室内环境。这也是国内头部企业为数不多的专门针对此类环境的产品。

------石头科技也做了B端扫地机
但方向不同,主要针对------交通枢纽、-----工业中心等较为“杂乱”的场景。

场景不同就导致了产品特征的不同,下图里说得比较全面。

清洁机器人在B端的使用,大概率会像C端一样产生人工替代,毕竟清洁人员是实实在在的人力成本。不过具体有多大的空间,我们还要进一步测算。目前的结论是值得关注。

总而言之,

科沃斯在扫地机器人、洗地机这两大赛道之外,
其他的拓展方向虽然没有那么大的确定性,
但存在着较大的潜力
而且体现了科沃斯勇于创新、勇于尝试的文化面貌。

而且不难发现
食万、沁宝等产品的定价都是偏贵的,有一定的创新溢价,---只要出手就闯进定价第一梯队。这是我们看好科沃斯的重要基础。智能家电、服务机器人的技术正在不断突破,谁知道下次创新会不会造就另一个超级品类呢?

【年轻人抄底前海正当时丨京基智农·山海公馆媒体品鉴会圆满举行!】

所有伟大的启幕,都源自于不平凡。
一切关于生活与居住的美好,都值得悦鉴。
6月8日下午,由京基智农·山海公馆主办的“城擎前海 悦鉴未来”媒体品鉴会于项目展示中心隆重召开!
展示中心内熙熙攘攘,众多媒体嘉宾、置业者与准业主齐聚一堂,共同见证和领略京基智农·山海公馆为深圳人居带来的大美生活想象。

活动现场图
目前,项目已取得预售许可证,6月9日下午示范样板间全城绽放。开盘折后单价仅约5.88万/㎡起,“i深圳”同步诚意登记中,欢迎各位亲临品鉴!

【一】
深圳迎来大前海时代
专家大V诠释潜力价值
活动伊始,京基集团营销总监 京基智农项目负责人 韦昌苗登台讲话致辞。

领导致辞
他首先感谢各位媒体朋友亲临,表示山海公馆作为70万㎡京基智农项目收官之作,是投入高成本,用心打造的高品质人居项目,致力于为城市精英提供更前沿的生活品质,以及更具人文关怀的居住体验。
在品鉴会环节,主持人邀请了三位业内专家上台互动分享。
著名城市人文学者、居住文明进步论坛发起人王世泰老师,对于大前海时代的畅想深有感慨。

王世泰
他认为,前海作为深圳迈入后40年的大手笔、重量级战略规划,未来城市地位十分重要!在这样的价值版图上,京基以数十载品牌积累,实力匠造生态人文大城,无论是内在品质还是外在资源享有,都已经十分饱满。

图腾镜
社科院·中房院湾区副院长图腾镜老师认为,前海扩容后,成为深圳GDP增长新极点,未来城建配套及豪宅群落将密集兴起。
前海将快速成为闻名于世的中国版“曼哈顿”。山海公馆伫立前海与空港正央“双核”,此时进驻,恰如10年前锁定深圳湾超强机遇!

樱桃
樱桃大房子创始人樱桃老师表示,无论楼市周期如何,深圳城市精英置业前海的趋势未曾改变。尤其是当下大前海规划刚落地不久,未来想象空间非常大。山海公馆价格最低仅5字头,无疑是刚需“上车”前海的最佳时机!
三位嘉宾分别从不同维度,为大家解析了大前海时代蕴藏的巨大能量,以及京基智农·山海公馆的独特价值潜力。
目前,京基智农·山海公馆已取证现已发售,主推建面约67-106㎡2~3房住宅产品,开盘折后单价5.88万元/㎡起,诚意登记冻资可享开盘优惠!
市场闻讯而动,活动现场众多新老朋友纷纷前来咨询。沙盘前熙熙攘攘,大家不禁赞叹项目打造的高品质,以及独特的山海生态宜居优势。

活动现场图

【二】
大前海擎动城市价值蜕变
踞中轴地利山海公馆匠造精品人居
42年来,深圳城市核心发展重心始终以轴线为转移,引领城市价值之巅。
从罗湖到福田中轴线价值不断攀涨,从南山到前海-宝安为核心的西轴线区域快速崛起,无不革新着城市发展带来的价值预期。
现如今,随着深圳十四五规划揭开后40年发展大幕,前海成功实现8倍扩容至120平方公里,未来将打造深圳国际化城市新中心、以及全球崭新金融中心。
大前海的范畴,囊括了蛇口、宝安中心区、大铲湾港区、机场片区、会展大空港地区等众多潜力板块。
这不仅仅是地域的简单扩展,更是深圳价值高线的再次书写!
随着城市建设进一步发力,未来这片热土将形成强大的“虹吸效应”,带动更多资金、高科技人才聚集,有力提升区域人居品质和消费层级!
大前海中轴之上,势必要有与之相配位的人居作品,这既是城市发展推动居住需求变化的必然结果,同时也是板块价值爆发的精华体现。
山海公馆是70万㎡京基智农项目匠心收官之作,产品包括住宅、商务公寓、高端酒店多元业态。

项目效果图
作为京基智农沉淀十六年精心开发而成的区域首个超大规模旗舰型都市综合体,项目集45万㎡生态人居、近3万㎡酒店、近1.7万㎡商业及生态资源等优势于一体,塑造集生态人居、休闲购物、儿童娱乐、都市商务等于一城的前海宜居大城。
项目地处大前海地理中心位置,拥享大空港经济圈、前海核心区发展红利,承接广深港澳科创走廊、铁仔山科技城双核驱动。

随着未来大批创新产业及高科技人才集聚,项目必将领衔革新片区人居品质和消费层级!

【三】
大前海人居臻装美宅
礼献深圳城市精英
作为京基智农进驻大前海,打造精品人居的品牌及实力体现,山海公馆项目可谓具备多重价值优势:
1、项目生态宜居氛围优越。
京基智农·山海公馆坐览深圳西至美海岸线,周边六园一湾环绕,紧邻铁仔山公园,南向碧海湾,西湾滨海公园、沙湾公园等6大公园环伺,环境宜居,是片区内不可多得的山海生态综合体大盘。
2、坐享城市繁华,一站式便捷生活。
项目3公里范围内,囊括了众多城市繁华商圈,包括沃尔玛、大仟里、西乡天虹等高端商超,一站式满足日常生活、购物所需。
此外,区域内还有湾区之光摩天轮、宝安图书馆、欢乐港湾等休闲娱乐配套。

项目周边配套示意
在教育方面,山海公馆自带两所公办幼儿园,附近还有一所九年一贯公立学校——“华中师范大学宝安附属学校”(已开学),与项目直线距离约300米(具体学区划分请以主管部门当年细则为准)。
3、多元交通网络,出行便捷高效畅达。
项目周边拥有宝安大道主干道,出门便捷畅达前海、宝中、大空港、会展新城等区域。
此外,广深沿江高速、京港澳高速、深中通道(预计2024年通车)等多条城际高速环绕,从项目出发,畅达大湾区乃至全国各地,都十分便捷。

4、京基智农精工匠著,品牌实力保障。
当前楼市环境下,房企品牌实力无疑是置业者最关注的权益保障。
京基集团内控股上市公司“京基智农”,秉持“诚信、责任、简单、高效、卓越”核心价值观,深耕鹏城,立志打造深圳西人居新高度。而山海公馆项目,即是其进驻大前海的代表作品。
5、全周期户型,匠心品质高性价比
山海公馆已取证现已发售的建面约67-106㎡的2—3房,最小户型建面约67㎡2房2厅1卫,开盘折后单价5.88万元/㎡起,诚意登记冻资可享开盘优惠。
在前海、宝中价格已至10~20万/㎡的当下,山海公馆这批产品无疑具备低门槛优势,对于刚需置业者十分友好。

城擎前海,悦鉴未来!
京基智农·山海公馆汇聚万千想象于一处,为城市精英开启全新的大美生活体验!


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