一个简单的筹码分布模型[干货]

时间是位艺术大师,他会慢慢抹平你的暴利,让你重新做回普通人。不要幻想一夜暴富,那样会让你丧失平衡感。

所以,请记住三个字:慢慢做。

筹码分布及计算原理

我们先做这样一个假设:

某公司有 16 股股票,这 16 股被 3 个不同的投资者持有。

股东 A 曾在 10 元价位上买过 3 股,而后又在 11元价位上买了 6 股;

股东 B 则在 12 元的持仓成本上买进了 4 股;

股东 C,在 13 元上买了 1 股,在 14 元上持有 2 股。

把这 3 位股民的股票加起来,正好是 16 股。

我们来做一张图。在这张图上,我们就把股票换成像麻将牌一样的筹码,在图的右边,我们先把价位标清楚,从 10 元一直标到 14 元,共 5 个价位,然后我们把这些筹码按照当时股东们买它的成本堆放到它相应的价位上,于是就形成了图 1 的样子:

一个简单的筹码分布模型

从这张图上我们可以清楚的看到:这只股票在 11 元价位上,投资者的筹码比较重一些,12 元至 10 元次 之,13 元以上筹码量就不多了。

此外,除了上面所说的股东 A、B、C 以外,曾经还有一位投资者 D,在 9 元左右买过这只股票,后来又以 11 元转卖给了股东 A,

于是 D 先生提出了一个问题,“我 9 元钱的历史交易怎么没有在这张筹码分布图上得到反映?”

其实这个问题不难讲清楚,大家注意到图上的筹码总共只有 16 股,而这只股票的流通盘也是 16 股,筹码分布只是表现这一天所有在册股东的建仓成本,由于 D 已经卖掉了自己的股票,所以他的筹码在筹码分布上就看不见了。

这是筹码分布的一个重要特征:既它反映一只股票的全体投资者在全部流通盘上的建仓成本和持仓量,它所表明的是盘面上最真实的仓位状况。

随着交易的继续,筹码会在投资者之间进行流动,因而筹码分布也不是一成不变的。

假定随后发生了一个交易:

股东 B 把他的 12 元价位建仓的 4 股股票卖掉了 3 股,成交价是 14 元,由股东 D 承接,于是筹码分布就成为了图2 的那个样子:筹码在投资者之间发生转移

方便大家更好的理解,我把两个图合成一个

事实上,筹码分布并不关心盘面中的筹码到底是属于股东 A 的还是股东 B 的,上面的两张模拟图之所以标注股东的持股状态,仅仅是为了让大家看得更清楚一些。

如果换成真正的上市公司,那么一个公司的流通盘最少也有 1000 万股,其价位分布是相当广阔的。

一张真正的筹码分布图,它被放在 K 线图的右边,在价位上它和 K 线图使用同一个坐标系。当大量的筹码 堆积在一起的时候,筹码分布看上去像一个侧置的群山图案。这些山峰实际上是由一条条自右向左的线堆积而 成,每个价位区间拥有一条代表持仓量的横线。持仓量越大则线越长,这些长短不一的线堆在一起就形成了高矮不齐的山峰状态,也就形成了筹码分布的形态。

筹码的颜色分为蓝色和红色,蓝域是套牢盘,那是因为,蓝域就是当前收盘价的价位之上的区间,持仓成本大于当前收盘价,当然就是套牢状态的了,同理,红域就是当前收盘价之下的区域,就是目前处于获利状态的股份份额。

在筹码的分布中,有一条黄色的水平线,为该股票即时平均持仓成本。它有两个含义:

平均持仓成本代表的是筹码的总体重心;

平均持仓成本与现股价相对比,可以看到大部分持股者的盈亏水平。

筹码下方数据解读

获利比例:表示持股者持有的筹码的获利比例;

光标获利:光标处于任意价位情况下的获利盘数量比例;

90%成本和70%成本分别表示去掉最高和最低价5%和15%后,该股票90%的筹码和70%的筹码所处的价位区间;

筹码密集

筹码密集的意思,就是所有的可流通股份持仓成本高度重合,大家持仓成本相差不大,都在非常接近的价格空间内;

筹码发散

筹码发散的意思就是所有的可流通股份持仓成本分布在差距较大的不同价格区间。当筹码密集或局部筹码密集时,筹码会形成一个横向的小尖峰,我们称之为筹码峰,当筹码处于发散状态时,就必然会形成多个筹码峰,而这些筹码峰之间的相对无筹码区域,就是谷。

除了从形状直观的认定密集和发散,我们还可以用量化的标准来定义。

筹码集中程度的:90筹码集中度,表示该股90%的可流通股份集中在某一个数值高度的相对价格空间里,70筹码集中度,则表示该股70%的可流通股份集中在某一个数值高度的相对价格空间里。

当这两个数值都小于10时,我们可以认为该股当时的筹码状态是高度密集;

当70筹码集中度小于10,而90筹码集中度大于10时,我们认为该股的筹码状态是相对密集;

当两个数值都大于10并且小于20时,我们认为该股筹码状态是相对发散;

当两个数值都大于30时,我们认为该股的筹码状态是完全发散。

集中度:说明筹码的密集程度。

数值越高,表明筹码越分散。数值越小,反之越集中。

90%筹码<10,70%筹码<10=筹码高度集中

90%筹码<20,70%筹码<10=筹码相对集中

在每只个股筹码的每一次的“密集——发散——再密集”的循环完成之后,投资者的财富也发生了一次转移。

如果筹码是在低价位区实现密集,我们就把它称之为筹码的低位密集,而如果筹码是在高价位区实现密集,它就应该被称之为筹码的高位密集。

当然,这里的高和低是个相对的概念。 股价的高位和低位并不是指股价的绝对值,几元钱的不一定是低,几十元钱的也并不一定是高。

因此,筹码的低位密集,是指股价自某个价位深幅下跌之后,在相对的低价位区形成的新的集中。

我们可以给筹码的低位密集做一个比较精确的定义:当筹码自高位流向低位,并且在相对低位的狭窄价格空间实现聚集,就叫“筹码的低位密集”。

当筹码形成低位密集之后,这只股票的投资者就发生了一次大规模的换位:早先的高位套牢盘认赔出局。 那么,到底是谁割肉离场了呢?

这些筹码大部分来自于早期的套牢盘,我们很难想象股市的投资机构,比如说券商、基金会在这么巨额的亏损上认赔离场。他们是市场上的投资主力,由于他们掌握足够多的资金,所以他们没有投降的必要,实际上这些割肉盘几乎都是散户所为。

我们可以有这样的结论,一旦筹码上发生低位密集, 那么割肉的一方一定是散户。

因为几乎所有的低位密集的个股在股市中都缺乏吸引力,于是散户们想:这些股票长时间盘恒于某个价位 区,肯定是没有消息面上的让人兴奋的题材,所以它连个上涨的迹象也没有。他们不看好这样的个股,不理睬这样的个股。于是我们完全可以把筹码的低位密集现象理解为主力的缓慢吸筹。

股市上除了散户就是庄家,散 户和庄家的行为几乎总是相反的,散户们在割肉,庄家们就可能在进货。

大家可能立刻会产生一个想法:如果我们在发现了筹码 的低位密集之后跟进入场,那么就可能实现跟庄的目的。事情却没那么简单。主力的吸筹是个漫长的过程,当筹码进入低位密集时,主力未必掌握了足够的筹码,就是说主力需要在这些股票的低位密集区蛰伏很长时间,目的是为下一轮行情做准备。

很显然,如果有投资者在吸筹阶段买入,那就还要忍受很长一段时间的底部整理。对于一般的散户而言,这需要长远的目光和极大的耐心。因而,简单的买进低位密集并不是最佳的选择。那么,如果有投资者参透了低位密集的筹码性质,应该在什么样的情况下买进呢?

其实,低位密集个股最佳的买入条件只有两个:一是确认了主力的高度控盘;二是确认大盘的中级行情已经开始。

在股价不断上升之后,主力的利润空间饱满,接下来将是完成利润的兑现。在兑现的过程中,主力最想有人来接替其筹码,也就是散户。由于散户急于眼前的利益,所以较容易被强势拉升所吸引。

在派发阶段,主力借机将股价再次大幅拉升,散户不断与其交换筹码。由于主力具有的筹码较多,需要较大的换手才能够完成派出。所以,在股价不断的创新高的拉升过程中,其成交量不断放大,换手率也不断增大,给了主力较好的派发筹码时机。

在筹码派发的尾声,为了更加吸引散户入场,让自己的筹码完全兑现。主力通常在快速拉升结束后,形成一个阶段性的横盘调整,并且在调整过程中不断在盘中拉升大阳线,让人感觉拉升行情并未结束。而此时由于个股行情过于疯狂,加上媒体的大肆渲染,使得散户迷失方向,不断的追高。就在同时,个股往往横盘的K线却是带高换手率,好让自己的筹码能够兑出。

没有说其他主持人不好的意思,但是真的好想念何老师。[单身狗] 有了对比就更能发现,他带给观众和嘉宾的舒适感和愉悦感是多么珍贵。
大学时候有一次天翼来做活动,一听是何炅主持的就立刻跑过去了,隔着很远用不高清的手机拍了几张照片。是我唯一一次见到他。
特地去翻了QQ空间,天呐,居然是十年前了。[苦涩]

  第二章 余生

薄振国撑着伞下了车,手里拿着一件微薄的披肩,披在了春桦的背上。
  春桦很自然的整理了一下,而后继续寻找。
  很快,啼哭声越来越近。
  最后,一个带有樱花图案的粉色被褥,渐渐出现在春桦的视线里。
  “老公,在这儿”
  春桦和薄振国急忙跑过去。
  只见一个约巴掌大小的婴儿,正躺在地上啼哭不已。
  她的皮肤白肿,似是长时间被雨水淋湿所导致的。
  春桦立刻将女婴抱回到车上,将外面的被褥褪下,用薄振国的外套将她重新包裹住。
  春桦仔细端详着怀里的女婴,睫毛细长且卷翘,即使是在啼哭中,也依旧根根挺拔。皮肤嫩的似是刚煮熟的鸡蛋,让人忍不住就想要上去捏一捏。
  “竟会有人把孩子丢在这种地方!”春桦心疼的吐槽道。
  “没被冻死,也算福大命大了”薄振国坐在另一边,整理着刚刚裹着女婴的被褥。
  冰凉的被子摸上去一片寒意,难以想象这孩子究竟被冰了多久。
  “春桦!这有字!”
  春桦顺势看去,只见“余生”二字,紧紧绣在湿漉漉的被子上。
  十八年后…
  薄家。
  “奶奶,生日快乐!”一个小身影正从楼上“哒哒哒”跑下来,手里似乎还拿着什么东西?
  薄余生穿着白色连衣裙,长长的棕色秀发就像瀑布一样,垂直而下。
  一双淡雅纯净的眸色,细长的睫毛,一闪一扑,标准的鼻形,小嘴像樱桃似的小巧可爱。
  春桦看到薄余生,脸上立刻露出一副慈祥的笑“好好好,慢点,别摔着”
  薄余生将手里的粉色小礼盒,递给坐在沙发上看电视的春桦。
  “奶奶,送给您”
  春桦欣慰的接下“谢谢宝贝孙女”。
  春桦拉过薄余生白皙的小手,示意让她坐在她身旁的位置。
  “每年生日,也只有余生是最有心的,不像儿子和女儿们,连个电话都没有”春桦忍不住吐槽着。
  坐在一旁的薄振国说道“他们正事繁忙,哪像你我这么悠闲”
  春桦“哼”了一声,说道“一年都不回家一次,哪怕常打个电话呢?”
  薄振国深深叹了一口气“算起来老二也有六七年没回过家了吧?”
  “爷爷奶奶,二叔正忙着保护A国呢”
  “撇开老二不谈,那薄茜上了大学以后,竟也都不怎么跑回家了!”春桦面露愁态。
  薄余生轻抚着春桦,没在说话。
  “咚咚咚”一阵敲门声响起。
  随后,只听女仆小丽向客厅高喊了一声“老爷,太太,是小姐回来了!”
  得,说曹操,曹操就到!
  “茜儿回来了?”春桦不相信的疑问着。
  薄振国和春桦二人立刻站起身,一同到玄关处迎接,而薄余生则是不仅不慢的跟在后面。
  只见进门的女人,肌肤白腻,身材高挑,一张瓜子脸稍显妩媚。
  那柳叶似的弯眉,更是夺人喜爱。
  “爸,妈,女儿回来了!”薄茜的声音,带着一丝尖锐。
  “还知道回来,看来你还没有忘记这个家”春桦哽咽,轻轻推了一下薄茜,像是在责怪。

第三章 二叔
  “妈~,我也是迫不得已嘛!”
  薄振国解释道“你妈这样,也是太想你了”
  “妈,我知道错了”薄茜一脸委屈的说着。
  “爸,妈,我这次回来,一定好好陪你们”
  春桦一听,脸上立即堆了笑“真的吗?学校那边…”
  “学校自然没什么问题,妈你就不要担心了”
  “好好好,那妈亲自下厨,做几道你爱吃的”
  “好,谢谢妈!”
  春桦笑的合不拢嘴,一路小跑去了厨房。
  “你妈呀,就跟个小孩子似的”薄振国看着春桦的背影,嘴角也不自觉的向上扬起。
  薄茜看着薄振国的目光,渐渐转向了他身后的薄余生。
  薄余生被这突如其来注释,吓的一愣。
  她记得这种眼神,是那种轻蔑间,夹杂着一丝嘲讽。
  薄茜看了几秒钟,又将目光迅速转回“爸,您能帮我把行李箱拿到房间里去吗?”
  “好!”薄振国高兴地答道。
  随后薄振国便将立在一旁的红色行李箱拉到楼梯下,随后直接抬起,直奔三楼东侧最里面的房间。
  薄茜向前走了两步,看上去像是和薄余生更“亲近”了一些。
  “薄余生,听说你上个月考试,得了个班级第二?”
  薄余生微惊,这世上果真没有不透风的墙!
  “想当年,我也是A高的“第一女神”,同为薄家人,怎么到你这就…”
  在她上A中时,学生间就相传,薄茜不仅长相美若天仙,成绩更是出类拔萃。
  每次考试都是全校第一,论谁都无法超越,无法睥睨。
  渐渐地,“第一女神”称号就流传至其它学校,甚至是社会,乃至整个A国。
  薄茜冷哼“难道你的智商为零?这第二也就罢了,还是倒数第二,你不觉得丢人,我都替你丢人!”
  薄余生甚是无语,这别人家的姑姑疼爱自己的侄女都来不及,怎么她这个姑姑,好像看她就像乌眼鸡似的,硬要生吞了她?
  “出于对长辈的尊重,我叫你一声姑姑,我只当你刚刚是在跟我放屁!”
  她薄余生也不是吃素的,若是在学校,敢有人在她面前说三道四,她早就送她们回家了,还学什么学,还是躺在床上最合适!
  可薄茜不一样,她是薄家人,是她的姑姑。
  薄茜直直盯着薄余生,她的目光中,没有一丝情感。
  “果然只有像你这种人,才会把那么肮脏的字眼放在嘴边”薄茜的声音,充满刻薄的味道。
  “我这种人?那你是哪一种?是那种只会欺负亲侄女的人吗?”
  她实在搞不懂,薄茜为什么会这么对她!
  就在这时,一个高大的身影,从门外走了进来。
  他一身合体的黑色军装,脚下穿着一双马尔绝地军靴。即使受过几年的风吹雨打,他的皮肤依旧白皙。
  一双剑眉下的黑色瞳孔,就如黑夜般神秘,让人摸不清虚实。
  “二哥,你回来了?”薄茜惊讶的看着薄夜宸。
  薄余生呆愣的看着站在离她不远处的男人。
  几年没见,这个男人的身上,似乎多了几分成熟的气息,看人的眼神,也是越发的冰冷。
  一阵陌生感突然涌上心头,薄余生低叫了一声“二叔”。
  薄夜宸没有理会,走到薄茜身旁。
  “妈呢?”薄夜宸蹙着眉问道。
  “在厨房”薄茜依声回答着。
  随后薄夜宸便径直走向了厨房,似是薄余生根本不在这里。
  薄茜嫌弃的看向薄余生,小声地说道“没长脑袋的东西”而后也走向了厨房。


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